Hvad er Jingle Mail?
Når en låntager beslutter at gå væk fra pantebetalinger og returnere nøglerne til banken, før banken har en chance for at afskærme ejendommen, kaldes dette ”jingle mail” i en henvisning til lyden, hvor konvolutten er fuld af nøgler lave, når den ankommer til banken. Subprime-pantekrisen forårsagede en eksplosion i jingle-mail, da låntagere indså, at de ikke kunne foretage deres pantebetalinger, og de tabte hurtigt egenkapitalen i deres hjem. I stedet for at gennemgå afskærmningsprocessen valgte nogle mennesker at overgive deres nøgler tidligt.
Banker bruger udtryk som "frivillig afskærmning" og "reduceret motivation til at opretholde besiddelse" for at beskrive jingle mail-fænomenet, og i 2008 begyndte det at være et alvorligt problem for långivere. De fleste långivere handler med at håndtere penge, ikke forvalte fast ejendom, og det pludselige udseende af store varebeholdninger til ejendom var problematisk for mange banker. Faldende ejendomsværdier og stivere udlånsstandarder gjorde det også mere udfordrende for banker at losse de fast ejendom, som ulykkelige låntagere fik dem.
For låntagere er der nogle fordele ved at gå væk fra et realkreditlån, selvom der også er nogle alvorlige følger. Afsendelse i en pakke med jingle-mail vil hjælpe låntagere med at undgå forekomsten af afskærmningsprocedurer på deres kreditprotokoller, men lånet anses stadig for at være i standard, hvilket gør det udfordrende at låne penge i fremtiden. Den primære fordel ved at jingle mail i nogle låntagers øje er, at det giver dem mulighed for at komme ud af et prioritetslån, så snart de er klar over, at pantelånet ikke kan betales, hvilket sikrer, at de ikke betaler flere betalinger på et tabt forslag.
Et relateret koncept er kontanter til nøgler, hvor en bank betaler en misligholdende låntager for at forlade et hjem. For banker foretrækkes jingle-mail og kontanter til nøgler frem for traditionel afskærmningsprocedure, fordi de generelt modtager huset i bedre stand, hvilket gør det lettere at sælge.
Der er alle mulige årsager til, at en låntager kan ty til at sende jingle-mail. Faldende boligpriser er en almindelig årsag, ligesom ballonrenter. Mange låntagere, der blev fanget i subprime-realkreditkrisen, endte med pantelån, de ikke kunne håndtere, og i nogle tilfælde steg deres væsentligste saldo faktisk over tid, hvilket gjorde pantebanken endnu sværere at betale sig. Når et subprime-pantelån kombineres med tab af et job eller en pludselig stigning i udgifterne, kan det at virke som en god mulighed begynde at kaste håndklædet ud.