Was ist ein Cash Cycle?
Gelegentlich als Bargeldumrechnungszyklus bezeichnet, hat der Bargeldumrechnungszyklus mit der Zeitspanne zu tun, die zwischen dem Einkauf von Rohstoffen für die Erstellung von Waren und Dienstleistungen und dem Eingang der Zahlung für diese Produkte vergeht. Das Konzept kann auch auf den Transaktionsprozess zur Sicherung von Aktien und ähnlichen Wertpapieren angewendet werden. Ein Schlüsselfaktor für die Berechnung dieses Zyklus ist das Verständnis des Zeitraums, in dem das Betriebskapital nicht für andere Einkäufe zur Verfügung steht.
In Bezug auf den Herstellungsprozess beginnt der Geldkreislauf mit der Beschaffung der Materialien, die zur Herstellung der fertigen Waren benötigt werden. Der Zyklus setzt sich über die Zeit fort, die erforderlich ist, um die Materialien für die Herstellung, Verpackung und Auslieferung der Produkte an die Kunden zu verwenden. Sobald dem Kunden die gelieferte Ware in Rechnung gestellt wurde, beginnt der letzte Schritt. Der Zyklus gilt als abgeschlossen, wenn die Abteilung Debitorenbuchhaltung die Zahlung vollständig auf der Rechnung für die gelieferte Ware erhält und verbucht.
Die Dauer eines Geldzyklus hängt von mehreren Faktoren ab. Erstens ist die Zeit, die für die Erstellung des Produkts benötigt wird, ein wichtiger Aspekt der Berechnung, da schnell produzierbare Waren dazu beitragen, den Zyklus erheblich zu verkürzen. Als nächstes wird die Gesamtlänge des Geldkreislaufs durch die Zeit erhöht, die zum Überprüfen, Verpacken und Versenden des fertigen Produkts aufgewendet wird. Die Zeit, die der Kunde benötigt, um die Zahlung für die fertigen Waren zu leisten, verlängert sich ebenfalls.
Ein kurzer Cash-Zyklus ist die ideale Situation, da das Unternehmen das Working Capital eher früher als später nutzen kann. Oft gibt es Möglichkeiten, einen längeren Zyklus zu verkürzen und einen effizienteren Prozess zu erzielen. Zum Beispiel kann die Verfeinerung der Herstellungs- und Versandverfahren Stunden oder sogar Tage einsparen. Darüber hinaus wird der Gesamtzyklus erheblich verkürzt, wenn dem Kunden Anreize geboten werden, die Waren schnell zu bezahlen.