Was ist ein Global Macro Hedge Fund?
Ein globaler Makro-Hedgefonds ist ein Investmentfonds, der nach globalen Makro-Prinzipien investiert. Dies bedeutet, dass die Anleger des Hedgefonds einem makroökonomischen Stil folgen und weltweit in Vermögenswerte investieren. Global Macro Hedge Fund Manager haben die Freiheit, auf jedem Markt der Welt mit jedem gewünschten Finanzinstrument zu investieren.
Die Manager eines globalen Makro-Hedgefonds suchen nach Möglichkeiten, in Vermögenswerte zu investieren, die ein begrenztes Risiko und eine signifikante Rendite bieten. Aufgrund ihrer Neigung, in Märkte auf der ganzen Welt zu investieren, unterhalten sie in der Regel sehr diversifizierte Portfolios. Globale Makroinvestoren handeln nach weniger Regeln als Investoren, die unterschiedliche Strategien anwenden, es wird jedoch normalerweise auch erwartet, dass sie höhere Renditen erzielen.
Anleger eines globalen Makro-Hedgefonds suchen nach atypischen Kursschwankungen, die darauf hindeuten könnten, dass ein bestimmter Vermögenswert unterbewertet ist. Dies geschieht, wenn die Wahrnehmung der Bevölkerung die tatsächliche Gesundheit der zugrunde liegenden Wirtschaft, die einen Markt regiert, in Frage stellt. Globale Makroinvestoren setzen in bestimmten Märkten häufig eine bestimmte Preisschwelle. Wenn ein bestimmter Vermögenswert unter diesen Schwellenwert fällt, kaufen die Anleger den Vermögenswert in der Annahme, dass sie künftig einen Gewinn erzielen werden. Die Fähigkeit des Anlegers, rechtzeitig zu investieren, ist entscheidend für die langfristige Rentabilität.
Dieser Anlegertyp wendet diskretionäre und systematische Methoden an, wenn er sich an qualitativ hochwertige Anlagen wendet. Einige Anleger mögen die beiden Ansätze kombinieren, die meisten bevorzugen jedoch einen gegenüber dem anderen. Bei einem diskretionären Ansatz stützt sich der Anleger auf seine eigene Einschätzung eines bestimmten Marktes oder Handels. Mit einer systematischen Methode verwendet der Anleger ein mathematisches System, um zu entscheiden, wann er handeln soll.
Die globalen Makroinvestoren nehmen beim Investieren in der Regel eine hochverschuldete Position ein. Dies ermöglicht enorme Gewinne bei Richtigkeit und erhebliche Verluste bei Falschheit. Infolgedessen werden globale Makroinvestoren oft als die ultimativen Risikoträger angesehen. Globale Makro-Hedgefonds-Manager nutzen ihre Bereitschaft, in unübersichtliche Märkte zu investieren, zu ihrem Vorteil. Sie nehmen oft Positionen ein, die andere Anleger nicht einnehmen wollen oder mit denen sie nicht vertraut sind.
Diese Art von Fonds kann enorm rentabel sein, wenn sie von den richtigen Managern verwaltet werden. Globale Makroinvestoren müssen über ein überdurchschnittliches Wissen verfügen, um erfolgreich zu sein. Mit dem Geld eines Kunden gehen sie oft ein enormes Risiko ein, aber es ist in der Regel gut kalkuliert. Ein globaler Makro-Hedgefonds ist ein guter Ort, um Geld für Personen anzulegen, die große Renditen anstreben, mit der Gewissheit, dass sie große Auf- und Abschwünge in ihren Portfolios erleben könnten.