Was ist eine Hypothek mit anpassbarem Zinssatz?
Eine Hypothek mit variablem Zinssatz, auch als ARM- oder variabel verzinsliche Hypothek bekannt, ist eine Hypothek mit einem flexiblen Zinssatz. Dies bedeutet, dass der Prozentsatz je nach Index schwankt und so angepasst wird, dass er immer dem Kreditgeber zugute kommt, unabhängig davon, wie sich der Markt verändert. Grundsätzlich gibt es fünf Arten von Indizes, die zur Berechnung des Zinssatzes für Hypothekenzinsen mit variablem Zinssatz verwendet werden. Dies sind: das Constant Maturity Treasury (CMT), der Cost of Funds Index (COFI) des 11. Distrikts, der 12-Monats-Treasury Average Index (MTA), der National Average Contract Mortgage Rate und der London Interbank Offered Rate (LIBOR).
Eine Hypothek mit variabler Verzinsung ist eine gängige Lösung für Finanzinstitute, die sich das Risiko von Festkrediten nicht leisten können, z. B. Banken, die nur über Kundeneinlagen finanziert werden, oder für Kreditunternehmen, die einen Kredit für Personen ohne Kreditvergabe anbieten oder die einen relativ großen Kredit beantragen . Eine Hypothek mit variablem Zinssatz ist nicht unbedingt eine schlechte Vereinbarung für den Kreditnehmer, nur eine riskantere. Wenn der Index fällt, zahlt der Kreditnehmer möglicherweise weniger als bei einem normalen Hypothekendarlehen. Tatsächlich ist eine Hypothek mit variabler Verzinsung die häufigste Hypothek, die Banken in Kanada, Großbritannien und Australien anbieten. Kurzfristige Darlehen können in diesen Ländern festgeschrieben werden, aber jedes Darlehen oder jede Hypothek über einen Zeitraum von zehn Jahren wird normalerweise in Form einer Hypothek mit variablem Zinssatz gewährt.
Eine Hypothek mit variablem Zinssatz ist häufig mit einer Obergrenze oder Begrenzung der Gebühren verbunden, die entweder die Häufigkeit oder die lebenslange Änderung des Zinssatzes steuert. Beispielsweise kann eine Hypothek mit variabler Verzinsung eine Obergrenze von maximal zwei Prozent pro Jahr oder insgesamt sechs Prozent während der Laufzeit der Hypothek haben. Dies schützt den Kreditnehmer und gewährleistet gleichzeitig dem Kreditgeber eine relativ sichere Transaktion. Eine andere Art der Absicherung von Kreditnehmern ist die Einführung einer hybriden Hypothek mit variablem Zinssatz, bei der der Zinssatz erst nach einem bestimmten Zeitraum, etwa einem Jahr, schwankt. Dies gibt dem Kreditnehmer die Möglichkeit, seinen Lebensstil so weit anzupassen, dass er ohne größere Konsequenzen mit der Zinsänderung zurechtkommt.