Qu'est-ce qu'un ratio de trésorerie?
Parfois appelé ratio de liquidité, le ratio de trésorerie est une stratégie de mesure qui peut aider à déterminer la rapidité avec laquelle une société peut régler tout passif en suspens en liquidant ses actifs de trésorerie. Pour calculer le ratio de trésorerie, il suffit de dresser une liste à jour des passifs, ainsi que de l’encaisse et des titres négociables qui pourraient être utilisés pour acquitter les dettes. Comprendre le ratio de trésorerie actuel peut être utile pour plusieurs raisons.
Pour les dirigeants et les actionnaires actuels d'une entreprise, le ratio de trésorerie est un excellent indicateur de la stabilité financière de l'entreprise. Lorsqu'il peut être démontré que la société maintient un bon équilibre entre les titres négociables et le niveau des passifs actuels, les efforts peuvent être davantage axés sur la croissance de l'entreprise plutôt que sur le simple maintien des ventes et de la productivité actuelles. Des liquidités plus importantes et des passifs moins importants signifient qu'il existe des ressources à consacrer au développement de produits et à de nouvelles stratégies de marketing, ce qui constitue toujours une excellente position pour toute entreprise.
En ce qui concerne les investisseurs potentiels, l'évaluation du ratio de liquidité d'une entreprise fournira également des indices précieux sur la viabilité de devenir actionnaire. Les investisseurs préfèrent souvent acquérir des actions associées à une organisation non seulement stable, mais également dotée de ressources et d’un potentiel de croissance. Lorsque le ratio de trésorerie indique que la société pourrait facilement régler toutes ses dettes, cela signifie qu'il est beaucoup plus probable que ces deux qualités soient réunies.
Le ratio de liquidité peut également jouer un rôle important pour déterminer si un groupe d’investisseurs devrait envisager d’acheter une entreprise. En examinant les passifs et les titres négociables actuels, il est possible de déterminer si l’acquisition apporterait une possibilité de réaliser un profit ou si le taux de rendement ne valait pas la peine. Même si l’idée est d’acheter la société, puis de la diviser en composants plus petits, le ratio de trésorerie actuel aidera les raiders à prévoir le montant des bénéfices tirés de l’entreprise.