Qu'est-ce qu'un stock défensif?

Un stock défensif est également appelé stock non cyclique. Ils minimisent vos risques en période de volatilité ou dans un marché baissier. Ces instruments d'investissement restent stables lorsque la confiance du marché est à la baisse ou en cas de ralentissement de l'ensemble du marché économique.

En fonction de votre âge et de votre tolérance au risque, un stratège en placement vous indiquera quelle répartition de portefeuille vous devriez avoir pour atteindre vos objectifs de vie avec un confort émotionnel. Ensuite, quand une crise de confiance se produira sur le marché, vous serez bien placé pour y faire face, car vos actions défensives seront en mesure de maintenir votre portefeuille pendant toute cette période.

Un stock défensif est un stock qui ne dépend pas de l'expansion ou des temps d'abondance dans le monde économique. Une action défensive est une entreprise dont le produit sera nécessaire quel que soit le climat économique. Les produits de première nécessité, tels que les produits pharmaceutiques, les produits alimentaires, les biens ménagers non durables, le pétrole, le tabac, les services publics et le téléphone, constituent de bons stocks défensifs.

Ces stocks ne seront pas excellents lors des expansions économiques. Toutefois, les bénéfices restent stables dans ces actions, car leurs produits comportent les nécessités de la vie. Une action défensive verse généralement un bon dividende constant, ce qui la rend plus attrayante lors de fluctuations économiques lorsque d'autres revenus peuvent être compromis.

Pour équilibrer votre portefeuille, les actions à risque plus élevé et les actions cycliques dépasseront les gains d'un titre défensif. Ils sont beaucoup plus sensibles au climat du marché. En moyenne, les actions cycliques sont plus susceptibles de verser un dividende que les actions de croissance. Ces deux types de stocks vont faiblir en période de ralentissement économique.

Il est important de se rappeler qu'un stock défensif sera à la traîne lors d'une expansion. Par conséquent, votre allocation la plus forte devrait être basée sur votre tolérance au risque. Vous pourrez ensuite réaliser des gains substantiels en investissant à long terme dans le marché boursier avec vos économies de retraite et d’objectifs.

Un stock défensif peut également faire référence à un stock de sociétés fabriquant des armes de défense, des avions de combat et des munitions. Ces actions ne suivent pas les mêmes modèles économiques que les actions de défense non cycliques et tendent à rester stables à toutes les phases du marché.

Les stocks d’or sont considérés comme un bon titre défensif, en particulier lors d’un marché baissier. Cependant, ils doivent être surveillés attentivement et vendus avant que le marché haussier ne revienne sur les actions, car l’or baissera à ce moment-là.

Le vol typique vers les achats de qualité en période de ralentissement des marchés est rarement satisfaisant et un portefeuille équilibré doit être maintenu au cours de votre carrière dans l’investissement. La plupart des conseillers en investissement s'accordent pour dire qu'une bonne stratégie défensive consiste à affecter une partie de votre portefeuille d'actions à des actions en croissance, cycliques et défensives. Ensuite, vous n'avez pas à chasser le marché.