Qu'est-ce qu'un bail synthétique?
Un contrat de location synthétique est un contrat de location qui permet à l'entité qui en tire avantage, également appelée locataire, de bénéficier de certains avantages fiscaux et de considérations de bilan. La structure est mise en place de sorte que le propriétaire du bien, ou le bailleur, donne au locataire du bien, ou au locataire, le droit d'exploiter le bien en échange d'un paiement de loyer. Même si le preneur utilise généralement un financement pour payer le loyer, un contrat de location synthétique ne figure pas parmi les passifs du bilan de la société du preneur. De plus, le locataire peut obtenir un traitement fiscal avantageux pour les paiements d'intérêts effectués sur le prêt et pour toute dépréciation que le bien pourrait subir.
Les entreprises sont toujours très préoccupées par la conclusion d’accords qui améliorent leur situation financière globale. Dans de nombreux cas, les transactions peuvent être structurées de manière à permettre à une entreprise de conserver l’état de son bilan, même lorsqu’elle contracte une obligation financière importante. L'un de ces accords est connu sous le nom de contrat de location synthétique, qui permet à une société de louer une propriété sans que celle-ci apparaisse comme négative au bilan.
Les deux principales parties à un contrat de location synthétique sont le bailleur, qui est généralement une banque ou une société spéciale créée uniquement aux fins de la transaction, et le locataire, qui accepte de louer le bien et de l'exploiter. C'est pourquoi ce type de contrat de location est parfois appelé contrat de location simple. Dans de nombreux cas, le bailleur prête également de l’argent au locataire pour compléter l’accord, ce qui permet de disposer du financement.
Pendant la durée du contrat de location, les détails d’un contrat de location synthétique permettent au preneur de le maintenir en dehors du bilan. Une telle considération est extrêmement importante pour les entreprises qui souhaitent montrer de solides fondamentaux financiers aux investisseurs potentiels. Un autre avantage pour le locataire est que la société bénéficie également d'avantages fiscaux pour toute dépréciation de la propriété ou tout intérêt payé au prêteur sur le prêt.
Il est important de noter que certaines restrictions s'appliquent à un contrat de location synthétique. Par exemple, il doit être structuré de manière à ce que le locataire ne soit pas obligé d’acheter le bien à la fin du bail, bien qu’il puisse le faire s’il le souhaite. En outre, les loyers doivent être maintenus suffisamment bas pour que le montant total des paiements tout au long de la durée du bail ne dépasse pas 90% de la valeur marchande de la propriété.