Qu'est-ce qu'un Totten Trust?

Une fiducie Totten, également appelée compte de paiement au décès (POD), est une forme de planification successorale aux États-Unis. Il peut être utilisé comme une alternative au testament et est donc connu comme un type de substitut de testament. Une fiducie Totten implique un compte d'épargne bancaire ou un titre qui est établi par une personne (appelée constituant ou constituant) qui est le fiduciaire désigné d'une autre personne (le bénéficiaire). Le bénéficiaire recevra les fonds de ce compte ou de cette sécurité lorsque le constituant décédera. Une fiducie Totten n’a rien à voir avec le fait d’agir en tant que fiduciaire dans un testament, un contrat de fiducie ou une ordonnance du tribunal.

Des fiducies Totten sont parfois créées dans le but de mettre de côté des fonds pour financer les obsèques du constituant (ou du fiduciaire). En cas de décès du constituant, le compte d'épargne est alors payable au bénéficiaire afin de lui rembourser ses frais funéraires. Une mise en garde s'applique toutefois ici: toutes les réclamations intentées par les créanciers du syndic sont payées avant le paiement du bénéficiaire. Par conséquent, le bénéficiaire peut ne pas toujours recevoir les fonds ou ne recevoir qu'une partie des fonds.

Le nom de ce type de fiducie provient d'un procès intenté en 1904 à New York. William Totten était l'administrateur du défunt, Frances Lattan, qui a créé ce qui allait devenir une fiducie Totten. La raison pour laquelle il a été plaidé en premier lieu est que la confiance n'a pas été créée conformément aux formalités normales de création de confiance. Dans l'affaire Totten , le tribunal a toutefois estimé que ce type de confiance était valide, bien que révocable. Bien que ce type de fiducie soit reconnu à New York et dans d'autres États ayant adopté le troisième redressement de fiducies ou de biens, tous les États américains n'acceptent pas les fiducies Totten comme une forme de planification successorale.

Contrairement aux fiducies non révocables, les fiducies Totten peuvent être révoquées à tout moment par le fiduciaire. Cela peut être accompli par le syndic de fermeture du compte d'épargne. De plus, si le fiduciaire exécute un testament qui dispose des fonds de ce compte, la confiance Totten n'est plus valide.

Si le bénéficiaire décède avant le fiduciaire, la fiducie Totten est considérée comme périmée, ce qui signifie qu'elle n'a ni validité ni effet. Toute valeur de ce compte passera simplement dans le corps de la succession du syndic et sera déboursée conformément à la volonté du syndic, à la convention de fiducie ou aux lois de cet État.

Une fiducie Totten est parfois appelée fiducie provisoire car elle dépend du décès du fiduciaire. On l'appelle parfois aussi volonté d' un pauvre , car il peut être établi par une personne ayant des moyens modestes qui, autrement, ne pourrait pas se permettre les coûts de la création d'un contrat de fiducie ou d'un testament. S'ils ne sont pas soumis à l'homologation, ils constituent un moyen d'éviter les frais élevés liés à la procédure d'homologation. Pour les personnes aux moyens modestes qui ne veulent pas alourdir leurs survivants de cette manière, une confiance Totten peut être très pratique. Bien sûr, il peut être créé par n’importe qui, quel que soit le moyen utilisé, pour éviter les frais et les coûts inhérents à la création d’un contrat de fiducie ou d’un testament.