Qu'est-ce qu'un prix de base rajusté?

Le prix de base rajusté est une formule appliquée aux actifs pour aider les utilisateurs à déterminer le coût réel de leur actif total en affichant un coût moyen unitaire. L'utilisation de la formule du prix de base rajusté est relativement simple, mais elle nécessite que l'investisseur sache combien d'actifs ont été achetés, combien chacun d'entre eux a coûté et quels que soient les frais de commission liés à l'achat de l'actif. Dans les pays et les régions où l’impôt sur les gains en capital est taxé, ce chiffre est utilisé comme coût global pour chaque actif. Cette formule est obligatoire dans la plupart des domaines, mais elle aide néanmoins les investisseurs en leur permettant de comparer les prix des actifs au marché actuel.

Lorsque le prix de base ajusté est utilisé, il ajuste le coût de tous les actifs en affichant la moyenne globale à l'investisseur. Presque tous les types de véhicules financiers peuvent être utilisés dans cette formule, mais il s’agit le plus souvent de titres et d’autres actifs achetés en grande quantité. Si l'investisseur a acheté des actifs à un prix unique, par exemple 20 USD (USD) par action, il n'y a aucune raison d'utiliser cette formule à moins de générer des commissions importantes.

Le prix de base rajusté est mieux utilisé lorsque l’investisseur a acheté des actions à prix variables. Pour déterminer le prix de base, l'investisseur doit multiplier le nombre d'actions par le prix. Par exemple, si un véhicule financier est constitué de 300 actions à 20 USD, ce chiffre s’élève à 6 000 USD. Cette opération est effectuée pour chaque véhicule financier et chaque prix de commission, et tous les chiffres sont additionnés. Le chiffre total est ensuite divisé par le nombre d'actifs (le nombre de commissions importe peu) et le nombre obtenu est le prix de base rajusté.

Pendant la période d'imposition, les investisseurs ayant des gains en capital éventuels doivent le déclarer aux fins de l'impôt sur les gains en capital. Pour la partie coûts de cette taxe, les investisseurs devraient utiliser le chiffre du prix de base rajusté. Cela finit généralement par réduire le montant des impôts que les investisseurs devraient payer en impôts, car cela normaliserait les coûts.

Bien que l’utilisation de la mesure du prix de base ajusté présente des avantages, de nombreux pays et régions la rendent obligatoire pour les investisseurs. En effet, le calcul des taxes est facilité et les coûts sont généralement plus précis. Les investisseurs utilisent généralement ce chiffre en dehors du temps des impôts pour déterminer si le coût moyen de leurs actifs est supérieur ou inférieur au marché actuel. Ils peuvent ainsi savoir s'ils prennent des décisions d'achat efficaces.