Qu'est-ce qu'un flux de trésorerie supplémentaire?

Le flux de trésorerie incrémentiel est un revenu supplémentaire généré lorsqu'une entreprise ou un autre type d'organisation lance un nouveau projet. Les flux de trésorerie de ce type sont considérés comme ne faisant pas partie des sources habituelles d’argent dont dispose l’organisation et restent dans cette catégorie ou ce statut jusqu’à ce que le projet soit pleinement intégré aux activités normales de l’entité. L’un des avantages de l’identification de ces revenus est qu’ils permettent de mesurer les progrès, ou l’absence de progrès, associés au nouveau projet. Cela permet ensuite d'évaluer la valeur du projet pour l'organisation, ce qui permet de déterminer plus facilement si le projet doit être poursuivi ou abandonné.

Lors de l'identification de la véritable contribution du flux de trésorerie supplémentaire, plusieurs facteurs doivent être pris en compte. Premièrement, les coûts de lancement et de poursuite du fonctionnement du projet sont comparés aux revenus générés par le projet. En supposant que le rendement initial soit supérieur aux coûts de lancement et d’exploitation du projet, cela signifie qu’il existe un état de flux de trésorerie supplémentaire positif. C’est l’objectif ultime de l’entreprise, car c’est un indicateur fort que le projet est une source de revenus viable et qu’il peut potentiellement être intégré aux opérations de base de l’entreprise.

Lorsque les flux de trésorerie sont jugés négatifs, cela signifie que le rendement généré par le projet ne couvre pas les coûts prévus. À ce stade, l’entreprise peut choisir d’éliminer progressivement le projet et de réduire ses pertes, ou d’envisager de retravailler le projet afin de le rendre plus rentable. En supposant que le flux négatif puisse être converti en flux positif, l'entreprise peut réexaminer le projet et déterminer si les rendements valent le temps et les ressources nécessaires à la maintenance du projet. À ce stade, le projet devient partie intégrante de l'opération principale ou est arrêté.

Les entreprises disposent régulièrement de plusieurs sources de flux de trésorerie supplémentaires. La source des revenus peut inclure des projets marketing qui testent de nouveaux produits sur le terrain dans des zones régionales ou la vente d’un nouveau produit sur un marché nouveau pour la société. Certains de ces projets étant susceptibles de générer des flux de trésorerie négatifs, les entreprises risquent de subir une perte qui est normalement utilisée pour réclamer des déductions d’impôts à la fin de la période de référence.