Quelle est la différence entre les taux d’intérêt effectifs et nominaux?
Alors que les taux d'intérêt effectifs et nominaux sont communément considérés en ce qui concerne un prêt ou un autre type de paiement, les deux sont très différents. Un taux d'intérêt nominal est assez simple et correspond au taux d'intérêt d'un prêt couru annuellement. Contrairement à cela, cependant, un taux d'intérêt effectif est un taux dans lequel les intérêts sont comptabilisés sur une base autre qu'annuelle, telle qu'une base mensuelle ou hebdomadaire. Les taux d'intérêt effectifs et nominaux sont souvent fournis à une personne qui contracte un prêt qui porte intérêt, et la valeur des intérêts peut être très différente sur une longue période.
Il est généralement plus facile pour quelqu'un de comprendre la différence entre taux d'intérêt effectifs et nominaux en considérant d'abord chaque terme de manière indépendante. La forme la plus simple de taux d’intérêt est un taux nominal, parfois appelé taux annuel effectif global (TAP). Un taux d'intérêt nominal est cumulé sur une base annuelle, de sorte que l'intérêt ne doit être calculé qu'une seule fois à la fin d'une période d'un an. Cela signifie qu'un prêt de 100 dollars US (USD) assorti d'un taux d'intérêt nominal de 15% rapporterait des intérêts de 15 USD (USD) par an.
Contrairement à un taux d’intérêt nominal, les taux d’intérêt effectifs sont déterminés en utilisant un intervalle pour les intérêts autres que l’année et en ajustant le taux en conséquence. Les intérêts s'accumulent sur la valeur existante d'un prêt, ce qui signifie qu'un prêt accumulé chaque mois, qui reste impayé, continue à générer des intérêts supplémentaires sur la base du gain précédent. Un prêt initial de 100 dollars US (USD) assorti d'un taux d'intérêt de 15% et couru deux fois par an n'a pas de taux annuel effectif de 15%.
Le taux d'intérêt effectif exact peut être calculé à l'aide d'une formule simple qui ajuste le montant en fonction de la fréquence à laquelle l'intérêt s'accumule chaque année. Après les six premiers mois, la valeur du prêt augmente de 100 USD à 115 USD en raison des intérêts courus. Dans six mois, à la fin d'une année, les intérêts courus pour la deuxième fois sont basés sur 115 dollars US (USD) et non sur la valeur initiale. Lorsque les 15% d'origine sont ajustés en fonction des intérêts courus deux fois par an, le taux d'intérêt effectif devient 15,56%.
Les taux d'intérêt effectifs et nominaux peuvent être utilisés pour déterminer les intérêts dus sur un prêt au cours d'une année, mais les taux effectifs peuvent également être déterminés sur différentes périodes. Si un emprunt porte intérêt annuellement, les taux d'intérêt effectif et nominal sont identiques. Cependant, toute autre période de temps pendant laquelle les intérêts sont générés crée des taux d’intérêt différents sur le même prêt initial. Cette distinction est importante car deux taux d'intérêt effectifs peuvent facilement être comparés, mais deux taux nominaux doivent généralement être ajustés à une période d'intervalle d'intérêt commun afin de garantir une comparaison précise.