Quali sono i derivati ​​su merci?

I derivati ​​su merci sono strumenti di investimento che consentono agli investitori di beneficiare di determinati elementi senza possederli. Questo tipo di investimento risale al 1848 quando fu istituita la Chicago Board of Trade. Inizialmente, l'idea alla base dei derivati ​​su merci era di fornire un mezzo di protezione del rischio per gli agricoltori. Potrebbero promettere di vendere i raccolti in futuro per un prezzo prestabilito.

Il commercio moderno di derivati ​​su merci è più popolare tra le persone al di fuori del settore delle materie prime. La maggior parte delle persone che utilizzano questo strumento di investimento tende ad essere speculatori di prezzo. Queste persone di solito si concentrano su domanda e offerta e cercano di prevedere se i prezzi saliranno o scenderanno. Quando i prezzi di una certa merce si muovono a loro favore, fanno soldi. Se il prezzo si muove nella direzione opposta, allora perdono denaro.

L'acquirente di un contratto derivato acquista il diritto di scambiare una merce per un determinato prezzo in una data futura. Sebbene questa persona sia un acquirente a contratto, potrebbe acquistare o vendere la merce. Non deve pagare l'intero valore dell'importo della merce in cui sta investendo. Deve solo pagare una piccola percentuale, nota come il prezzo del margine.

Il venditore a contratto è la persona che accetta un margine. Conviene che a una certa data acquisterà o venderà la merce indicata nel contratto a un determinato prezzo. Entrambe le parti sono generalmente tenute a onorare l'accordo nonostante le perdite.

Ad esempio, un investitore può acquistare un contratto dal venditore che gli conferisce diritti per una tonnellata di chicchi di caffè per $ 1000 dollari statunitensi (USD) il 1 ° luglio. Sebbene il valore del contratto sia di $ 1000 USD, all'acquirente può essere richiesto di pagare solo $ 100 USD. Il 1 ° luglio, il venditore trasferirà i diritti di una tonnellata di chicchi di caffè all'acquirente.

Se il valore attuale di una tonnellata di chicchi di caffè il 1 ° luglio è di $ 1.500 USD, l'acquirente può vendere al mercato e realizzare un profitto di $ 500 USD. Se il valore dei chicchi di caffè in quel giorno è solo $ 800 USD, questa persona avrà acquistato in perdita. Può scegliere di prendere possesso dei chicchi di caffè, il che è raro. Può vendere al mercato in perdita. Nella maggior parte dei casi, diventerà il venditore e tenterà di trovare un acquirente.

Il trading di derivati ​​su merci consente a una persona di utilizzare una piccola somma di denaro per il potenziale di guadagnare profitti sostanziali. Questo tipo di investimento, tuttavia, è considerato ad alto rischio. Quando i prezzi non sono a favore di un investitore, può subire perdite sostanziali. Le materie prime aperte a questo tipo di investimento includono cotone, soia e riso. In alcuni paesi, sebbene siano disponibili questi prodotti, questo tipo di negoziazione è illegale.