Che cos'è un carico back-end?
A volte indicato come commissione di vendita differita o commissione di rimborso, il carico di back-end è un esempio di commissione comunemente sostenuta dagli investitori. Il carico di back-end viene pagato nel momento in cui un investitore sceglie di ritirare una parte dei fondi associati a un investimento. Ecco alcune informazioni su come viene calcolato il carico back-end.
Un carico di back-end non è sempre addebitato su ogni tipo di investimento. In genere, anche gli investimenti strutturati per includere il pagamento di una commissione di vendita anticipata o di una commissione non saranno soggetti a carichi di back-end. Due esempi di investimenti che di solito includono carichi di back-end sono fondi comuni di investimento e rendite vitalizie.
Il calcolo della quantità esatta di carichi back-end in una determinata situazione comporta diversi fattori. In primo luogo, vi è l'importo totale dei fondi che vengono prelevati dal fondo comune di investimento o rendita. In secondo luogo, c'è da sapere da quanto tempo l'investimento è in atto. In generale, più a lungo sono stati investiti i fondi, minore è il carico di back-end associato all'investimento. Infine, il tipo di investimento può anche influire sul carico di back-end sostenuto al momento del ritiro. I fondi comuni di investimento tendono ad essere piuttosto stabili nel calcolo del carico di back-end, mentre le rendite possono variare leggermente quando si tratta dell'importo effettivo della commissione.
Il carico di back-end viene solitamente applicato solo agli investimenti in cui non vi sono commissioni addebitate in anticipo. L'idea è che non ha senso addebitare una commissione fino a quando l'investimento non ha iniziato a crescere e l'investitore decide di estrarre tutto o parte del finanziamento coinvolto nell'investimento. Questo processo semplifica gli investitori che stanno appena iniziando a creare un portafoglio per non preoccuparsi dei debiti costanti sul proprio conto. Poiché è chiaro che ci sarà una commissione quando i fondi vengono rimossi dall'investimento, vi è anche la motivazione a lasciare da soli il denaro, che potrebbe anche essere nel migliore interesse dell'investitore.
Lavorare per costituire fondi comuni di investimento e rendite viene spesso impiegato oggi come modo per creare un gruzzolo per gli anni della pensione. Il carico di back-end aiuta a semplificare questo processo, mantenendo ragionevoli le commissioni associate agli investimenti e applicandole solo quando si verificano determinate circostanze. Di solito di dimensioni molto ragionevoli e che vale il costo quando sono veramente necessari fondi per un'emergenza, il carico di back-end garantisce che l'investitore non si senta avvantaggiato, mentre l'impresa di investimento riesce ancora a ricevere un compenso per i suoi sforzi di gestione.