Che cos'è un investimento basato su commissioni?
Un investimento basato su commissioni è un tipo di opportunità finanziaria che struttura il compenso per il consulente finanziario in base alle attività detenute dal cliente, piuttosto che una commissione che viene raccolta su ogni transazione condotta per conto di tale investitore. A seconda delle circostanze finanziarie dell'investitore, un risarcimento di questo piano può essere significativamente più conveniente rispetto all'approccio delle commissioni più tradizionale. Come ulteriore incentivo, c'è molto meno potenziale per broker o rivenditori di impegnarsi in ciò che è noto come sfornamento, se la compensazione si basa sul valore delle attività dei clienti piuttosto che sul numero di operazioni condotte.
Con un approccio di investimento basato su commissioni, i termini richiederanno al broker o al consulente di ricevere una compensazione pari a una percentuale specifica delle attività del cliente gestite nel conto di investimento. Questo approccio incoraggia il broker a lavorare con metodi per garantire investimenti che in definitiva vanno a beneficio del cliente e consentono a quel broker di guadagnare di più dalla maggiore ricchezza di quel cliente. Dal momento che l'obiettivo è trovare e proteggere i migliori asset e meno sull'uso di complesse strategie di acquisto / vendita che coinvolgono più transazioni, il consulente vorrà aiutare il cliente a scegliere le partecipazioni che mantengono il valore del conto di investimento in costante aumento di valore.
Il vantaggio finanziario di una strategia di investimento basata su commissioni si estende sia al cliente che al broker o al consulente. I clienti troveranno spesso che i broker si concentrano maggiormente sulle negoziazioni che probabilmente continueranno a generare entrate a lungo termine, un fattore che aiuta a rafforzare le posizioni finanziarie di quei clienti. I broker a loro volta possono impegnarsi in attività che aumentano in modo incrementale il valore del conto del cliente, il che a sua volta significa un risarcimento costantemente maggiore.
Un altro vantaggio chiave dell'approccio di investimento basato su commissioni è che aiuta a ridurre al minimo il potenziale di ciò che è noto come zangolatura. Il churning è una pratica eticamente discutibile in cui un consulente effettua costantemente transazioni per conto del cliente al fine di aumentare le commissioni, guadagnando qualcosa da ciascuna delle transazioni effettuate. Questo tipo di over trading può minare la relazione tra un broker e il cliente, limitando al contempo i rendimenti che il cliente riceve. Poiché un approccio di investimento basato su commissioni implica che il broker non guadagna di più a meno che il valore del conto di investimento non aumenti, non è necessario impegnarsi in una serie di operazioni che non sono realmente necessarie o nel migliore interesse del cliente.