Che cos'è un prospetto del fondo?
Negli Stati Uniti, tutti i titoli negoziati e tutti i fondi che investono in titoli sono richiesti dalla Securities and Exchange Commission (SEC) per fornire un documento chiamato prospetto a potenziali investitori. Questo documento descrive i fondamenti e i dati tecnici relativi alle azioni e alle loro società sottostanti e funge da base principale di vendita per quel titolo o quel fondo. Un prospetto del fondo conterrà informazioni sugli stock in cui investe, quali sono i suoi obiettivi specifici e il grado in cui ha raggiunto tali obiettivi nel corso della sua storia.
La maggior parte degli investitori che acquistano azioni in fondi comuni di investimento ha sentito ripetutamente che è importante leggere il prospetto del fondo prima di investire. Questo è particolarmente vero per l'investitore che ha poca o nessuna esperienza nell'investire in fondi. Cercare di dare un senso al prospetto di un fondo per estrarre le informazioni più importanti non è sempre facile e gli investitori devono sapere cosa cercare in anticipo.
Quasi ogni prospetto del fondo indicherà l'anno in cui è stato emesso. Ciò non è insignificante, poiché i fondi sono tenuti a emettere un nuovo prospetto su base annuale con dati aggiornati sulla performance. Assicurati che il prospetto del fondo in tuo possesso sia il problema più recente. La riga successiva è la sezione che descriverà in dettaglio gli obiettivi di investimento del fondo. Naturalmente, gli obiettivi di ogni fondo comune di investimento sono quelli di fare soldi per se stessi e per i propri investitori, ma ogni investitore deve sapere se è d'accordo con come il fondo desidera perseguire tali obiettivi.
Ogni prospetto del fondo includerà informazioni dettagliate, idealmente oggettive, relative al livello di rischio inerente al modo in cui il fondo investe. Anche i grafici e i numeri che descrivono la performance passata del fondo sono importanti da analizzare. Ciò può dare all'investitore una buona idea dei rendimenti che può sperare, se sussistono le condizioni economiche che hanno portato al fondo i suoi rendimenti. Ancora di più, consentirà all'investitore di emettere un giudizio sulla competenza gestita dal fondo. Il confronto tra prospetti tra fondi offre agli investitori un'idea ancora migliore di quale fondo è meglio per loro investire.