Che cos'è un fondo di valore a media capitalizzazione?
Un fondo di valore a media capitalizzazione è un tipo di veicolo di investimento aggregato che concentra i suoi investimenti sulle azioni considerate a media capitalizzazione. Sebbene la definizione differisca tra le varie società di investimento, le azioni a media capitalizzazione sono generalmente considerate quelle emesse da società che hanno una capitalizzazione di mercato compresa tra $ 2 miliardi di dollari (USD) e $ 10 miliardi di dollari. L'obiettivo di un fondo a media capitalizzazione è quello di identificare quelle società del mercato medio che sono sottovalutate dal mercato e hanno un eccellente potenziale di crescita. Se gli investimenti all'interno di un fondo aumentano di valore, tali profitti vengono condivisi tra tutti gli investitori all'interno del fondo.
Quando gli investitori tentano di costruire un portafoglio, spesso lo fanno con la speranza di creare una diversificazione eccezionale. Ma acquistare azioni da tutto lo spettro del mercato può essere un'impresa costosa. I fondi comuni di investimento offrono un facile percorso verso la diversificazione, consentendo alle persone di effettuare un singolo investimento che tocca un'ampia gamma di titoli. Uno di questi fondi comuni di investimento a disposizione degli investitori è un fondo di valore a media capitalizzazione, che tenta di trovare i titoli di mercato medio più promettenti sul mercato.
Ogni investitore alla ricerca di un fondo di valore a media capitalizzazione deve avere una predilezione per i titoli a media capitalizzazione. Questi titoli sono generalmente emessi da società che hanno una capitalizzazione di mercato compresa tra $ 2 miliardi e $ 10 milioni USD. La capitalizzazione di mercato di una società viene determinata prendendo l'attuale prezzo delle azioni della società e moltiplicandolo per la quantità di azioni in circolazione che ha emesso agli investitori.
La capitalizzazione di mercato delle società a media capitalizzazione le colloca esattamente tra le società cosiddette small cap e large cap nella gerarchia del mercato azionario. Molti investitori preferiscono le mid-cap perché hanno un maggiore potenziale di crescita verso l'alto rispetto alle large cap consolidate. Inoltre, le mid-cap tendono a fornire maggiore stabilità rispetto alle azioni small-cap, che sono spesso emesse da società che hanno appena iniziato e che non hanno precedenti. Un fondo di valore a media capitalizzazione sfrutta queste caratteristiche per cercare di trovare titoli a media capitalizzazione che potrebbero non essere adeguatamente rappresentati dal loro attuale prezzo di mercato.
Come per qualsiasi fondo comune di investimento, un fondo di valore a media capitalizzazione richiede a un investitore di effettuare un pagamento minimo anticipato per partecipare. Il denaro incluso in un fondo è gestito da un gestore del fondo, che precisa gli obiettivi del fondo agli investitori in un documento scritto noto come prospetto di investimento. Gli investitori determinano il valore del fondo studiando il suo valore patrimoniale netto, che è un prezzo che rappresenta il valore medio di tutti i diversi titoli inclusi nel fondo.