Cos'è un Tontino?
Un Tontine è un tipo di investimento in cui i partecipanti pagano in un pool di fondi e ricevono pari dividendi dal fondo. Man mano che i membri muoiono, i dividendi sono divisi tra un numero sempre più piccolo di persone, con conseguenti pagamenti più grandi. Quando viene lasciata solo una persona, quella persona riceve tutto il denaro dal fondo, effettuando un pagamento della manna in età avanzata. Questo concetto prende il nome da Lorenzo de Tonti, un banchiere che viveva nel 17 ° secolo e sembra aver aperto la strada all'idea.
originariamente, la configurazione di Tontine aveva il denaro che andava allo stato quando tutti gli azionisti morirono, e fu sviluppato come metodo per raccogliere fondi facendo incoraggiare i cittadini a fare il gioco, proprio come moderno lotte a stato. I membri di un pool di Tontine scommettono che sopravviverebbero ad altri membri, ottenendo dividendi sempre più grandi nel tempo. Sfortunatamente, questa configurazione ha anche creato un incentivo a imbrogliare uccidendo altri membri del pool per accedere a dividendi più grandi e in molte regioni, i governi hanno banneD Tontines per affrontare questo problema.
Oltre alla questione dei membri del pool che incoraggiano gli altri a uscire da mezzi sgradevoli, un importante svantaggio del Tontino era che i pagamenti cessarono il momento in cui un membro morì. Gli investitori avrebbero ricevuto dividendi durante la loro vita, ma i familiari sopravvissuti non avrebbero avuto nulla dopo la morte. Se il Tontino fosse l'unico investimento, ciò potrebbe lasciare le famiglie in svantaggio, a meno che anche l'investitore non abbia salvato e investito i dividendi per provvedere ai sopravvissuti.
Una versione moderna del Tontine può essere vista in alcune regioni in cui viene utilizzata come forma di assicurazione sanitaria. I membri acquistano in un pool e ricevono dividendi annuali per pagare le spese sanitarie. Quando iniziano a invecchiare, richiedono più cure, ottengono dividendi più grandi, perché i membri del pool stanno morendo. Questo accordo Tontino può creare un incentivo per risparmiare il più possibile sull'assistenza sanitaria, in modo che i membri non debbano usare i loro dividendi pagando per l'assistenza sanitaria.
Alcuni luoghi di lavoro utilizzano questa opzione per fornire servizi di assicurazione sanitaria ai dipendenti. I creatori strutturano attentamente la legalità per evitare di sfidare le leggi che vietano i tontini tradizionali. I dipendenti possono anche scegliere di avviare il proprio e in alcuni casi un datore di lavoro può accettare di sponsorizzare il fondo con pagamenti corrispondenti e altri benefici. I dipendenti potrebbero voler discutere le opzioni con un dipartimento delle risorse umane per determinare ciò che possono fare legalmente e quanto supporto fornirebbe il datore di lavoro.