Che cos'è un tasso annuale?
Un tasso annualizzato è un modo per esprimere un tasso di interesse su un prestito o investimento. Implica il prelievo del tasso effettivo che verrà pagato e il suo ripristino come se il periodo del prestito fosse esattamente di un anno. Questo è spesso fatto per i prestiti che dureranno per meno di un anno. L'idea è di facilitare il confronto tra le diverse opzioni di prestito.
Esprimere il tasso di interesse di un prestito come tasso annualizzato può rivelarsi estremamente rivelatore. Ad esempio, un prestatore può offrire in prestito $ 100 (USD) per un mese, con un rimborso totale di $ 105. Questo sembra essere un tasso di interesse del 5%, che suona bene per un prestito. Tuttavia, il tasso annualizzato sarebbe 12 volte tale importo, pari al 60%. Questo è molto più della maggior parte dei prestiti bancari o delle carte di credito.
Il tasso annuale può esporre gli enormi profitti realizzati su alcuni tipi di prestiti. Questi includono i prestiti cosiddetti "payday", che sono prestiti a breve termine di solito concessi a persone a basso reddito che stanno lottando per vivere da stipendio a stipendio. Tale prestito potrebbe prestare $ 100 per una settimana con un rimborso di $ 125. A prima vista, il costo di $ 25 potrebbe non sembrare esorbitante. Espresso come tasso annualizzato, questo sarebbe del 25% per 52, per un totale del 1.300%.
In molti paesi, i prestatori sono legalmente tenuti a fornire ai clienti i dettagli della tariffa annuale che pagheranno. Questo per consentire un confronto più equo delle diverse fonti di finanziamento. Senza questo requisito, i clienti dovrebbero lavorare solo con le tariffe "principali", che sono le cifre che le aziende usano volontariamente nella pubblicità. Ad esempio, una società di prestiti con anticipo sullo stipendio può pubblicizzare una commissione forfettaria per gli interessi, una società di carte di credito può pubblicizzare un tasso di interesse mensile e un prestito bancario può elencare un tasso annuale. Le società sono generalmente autorizzate a elencare questi dettagli purché anche il tasso annualizzato sia dettagliato.
Esistono diversi modi per calcolare un tasso annualizzato, che variano in base al modo in cui viene preso in considerazione l'interesse. I due principali sono il tasso percentuale annuo nominale, noto semplicemente come APR, e il tasso annuale equivalente, l'ARE. L'APR viene calcolato come negli esempi sopra descritti.
L'ARE tiene conto degli effetti dell'interesse composto. Ciò riflette il fatto che gli interessi passivi di ciascun periodo si basano sull'importo totale del prestito in essere, che include tutti gli interessi che sono già stati applicati in periodi precedenti e non ancora pagati. Ciò significa che il mutuatario potrebbe pagare interessi su interessi precedenti. Il metodo preciso per il calcolo dell'ARE può variare, ma di solito sarà standardizzato laddove i prestatori sono legalmente tenuti a visualizzarlo.