Che cos'è l'interesse esatto?
L'interesse esatto è un processo di calcolo dell'interesse su un debito basato su un anno di 365 giorni. Ciò è in contrasto con altri metodi che possono basare l'interesse su altri periodi di tempo, come una base di 360 giorni. Comprendere se il finanziatore utilizza un modello di interesse esatto è importante per capire esattamente come un determinato tasso di interesse viene applicato al saldo dovuto, che a sua volta può aiutare i richiedenti a determinare il vero valore di quel tasso di interesse.
La struttura dell'interesse esatto è leggermente diversa dall'interesse ordinario. L'interesse ordinario si basa sul presupposto di trenta giorni in ogni mese dell'anno civile. Ciò porta a una situazione in cui l'applicazione del tasso di interesse si basa su 360 giorni. Al contrario, l'interesse esatto consente all'applicazione di fare riferimento al numero effettivo di giorni rilevati nell'anno solare e non a un numero medio di giorni al mese entro quell'anno. I sostenitori di questo approccio ritengono che l'interesse esatto sia più accurato, poiché si basa su specifiche e non sull'uso di una media.
Mentre la differenza tra interesse esatto e interesse ordinario crea solo un piccolo rapporto, tale rapporto può diventare piuttosto significativo all'aumentare dell'importo del prestito emesso dall'istituto finanziario. Ciò significa che qualcuno che acquista un'auto usata e la finanzia per un periodo di due anni probabilmente non vedrà molta differenza, indipendentemente dal metodo utilizzato. Allo stesso tempo, una società che sta assumendo prestiti per costruire una nuova sede centrale sarà molto interessata a sapere se i termini consentono l'applicazione di interessi ordinari o esatti, poiché l'ammontare degli interessi pagati su quel grande prestito con termini di venti a trenta anni potrebbero essere considerevolmente più alti, a seconda dell'approccio utilizzato.
In generale, l'interesse esatto viene solitamente applicato a investimenti come emissioni obbligazionarie sponsorizzate dal governo o buoni del tesoro. L'interesse ordinario è più comunemente usato con prestiti personali, mutui e obbligazioni societarie. Tuttavia, i regolamenti che regolano le pratiche di prestito e di investimento in diversi paesi consentono un certo margine di manovra nel determinare come applicare l'interesse al capitale dell'investimento. Per questo motivo, è importante determinare quale metodo è identificato nel contratto che regola la transazione e determinare quanto interesse sarà dovuto di conseguenza. Tale risultato finale potrebbe indicare che sarebbe una buona idea cercare un accordo simile che calcoli l'interesse sulla base di un metodo diverso.