Che cos'è il flusso di cassa Pro Forma?
Un flusso di cassa pro forma è una dichiarazione che prevede il tasso al quale il flusso di denaro entrerà e uscirà da una società in futuro. Ciò può fornire al management dell'azienda una visione del fatto che è probabile che debbano prendere accordi temporanei, come i prestiti, per coprire una carenza di flussi di cassa. Può anche esporre alcuni problemi fondamentali con le operazioni dell'azienda che devono essere risolti in modo permanente.
Pro forma è una frase latina che si traduce come "come una questione di forma" e viene utilizzata in diversi contesti nel mondo della finanza. Ad esempio, può fare riferimento a una serie di conti che includono ulteriori dettagli oltre a quelli richiesti dalle leggi sulla contabilità aziendale. In questo caso, si riferisce al fatto che i bilanci sono preparati in anticipo rispetto al tempo in cui coprono e sono quindi una previsione piuttosto che un record, sebbene una previsione basata su prove esistenti.
Quando si guarda al futuro di un'azienda, è troppo semplice considerare quanto l'azienda è destinata a spendere e quanto prevede di fare. I tempi dei pagamenti possono essere altrettanto importanti. Un flusso di cassa pro-forma aiuta a identificare i problemi che potrebbero verificarsi quando una società redditizia viene a corto di fondi perché i pagamenti e le entrate sono in un programma diverso.
Un flusso di cassa pro forma inizia con il saldo di cassa esistente per l'azienda. Elenca quindi le fonti di reddito e le date di pagamento previste. Ad esempio, se una società fornisce beni a credito, all'inizio di febbraio potrebbe sapere che riceverà un determinato importo durante il mese a copertura delle vendite a partire da gennaio.
La dichiarazione esamina quindi le spese imminenti. Parte di questo sarà una somma fissa e regolare come i costi del personale. Altre spese saranno note ma pagabili solo in determinati periodi, come le tasse. Ci saranno anche costi variabili come l'acquisto di scorte o materiali. Laddove le date di pagamento sono variabili, di solito è più sicuro lavorare sulla base del fatto che la società pagherà i fornitori il più presto possibile ma non riceverà il pagamento dai clienti fino all'ultima data possibile.
L'accuratezza di un rendiconto finanziario pro-forma dipende dalla tempistica prevista. Una previsione per i prossimi 30 giorni potrebbe essere considerata estremamente affidabile quanto i pagamenti che devono essere effettuati e ricevuti durante tale periodo potrebbero già essere noti. Ciò significa che la previsione sarà estremamente accurata a meno che non ci siano problemi imprevisti come un cliente che esce dal mercato prima di pagare le bollette. Una previsione per i prossimi 12 mesi potrebbe essere meno affidabile in quanto includerà le stime delle vendite future. Ciò non rende inutili le previsioni: anche se le vendite complessive sono imprevedibili, un imprenditore può comunque avere un'ottima idea delle variazioni stagionali.