Che cos'è il denaro limitato?
Il denaro limitato è denaro che non è disponibile per l'uso immediato e non può essere utilizzato per qualsiasi scopo fino a quando non si verifica un determinato evento o una serie di eventi. Durante questo periodo di restrizione, il denaro può essere detenuto in qualche tipo di conto fruttifero, consentendo al denaro di generare un reddito aggiuntivo. Questo approccio può essere utilizzato in una serie di contesti, incluso l'adempimento di un ordine sostanziale per un cliente o come strategia nella gestione del servizio di indebitamento a lungo termine.
Un esempio dell'uso di denaro limitato ha a che fare con l'accantonamento di fondi che verranno utilizzati per ritirare un debito a lungo termine. Questo è talvolta usato quando la struttura del debito prevede di effettuare pagamenti in mongolfiera su un prestito o addirittura di accantonare fondi per onorare obbligazioni di debito come emissioni obbligazionarie. Ciò significa che se una società deve saldare un'emissione di obbligazioni alla fine di cinque anni, il denaro sarà periodicamente collocato in un conto fruttifero nel corso di quel periodo. Trascorsi i cinque anni, tutti i soldi in quel conto vengono rilasciati allo scopo esplicito di regolare con gli obbligazionisti. A seconda di quanto denaro limitato è stato risparmiato nel corso degli anni, la società potrebbe essere in grado di regolare l'emissione di obbligazioni senza toccare altre attività.
Un'altra applicazione di denaro limitato prevede la consegna di un articolo costoso ad un cliente. In questo scenario, il cliente effettua una sorta di deposito o pagamento anticipato su quell'elemento biglietto di grandi dimensioni, con una data di consegna impostata per un tempo specifico in futuro. L'identificazione di questa data di consegna futura consente al produttore di creare l'articolo in modo che corrisponda alle specifiche concordate con il cliente. Tale deposito è considerato denaro limitato e viene inserito in un conto fruttifero fino a quando l'articolo non viene consegnato e accettato dal cliente. A quel punto, il denaro non è più limitato e può essere utilizzato dalla società per le sue spese aziendali.
La liquidità limitata viene contabilizzata nei registri finanziari dell'azienda, generalmente come una voce nel bilancio della società. Se si prevede che il contante venga rilasciato entro un anno solare, di solito viene elencato come attività corrente. Se la liquidità rimane limitata per un periodo superiore a dodici mesi, i fondi sono generalmente contabilizzati come attività non correnti. Alcuni metodi di contabilità richiedono di collocare i contanti soggetti a restrizioni in un conto del bilancio di verifica che si riflette separatamente dagli altri conti o voci presenti nel bilancio.