Cos'è il valore a rischio?

Utilizzato come misurazione del rischio di mercato da diversi tipi di istituzioni finanziarie, un valore del rischio comporta la massima quantità di perdita che si prevede che si verifichi con una determinata opportunità di investimento.Il valore a rischio viene calcolato utilizzando tre componenti o parametri di base, tutti considerati indicatori economici solidi.Determinare un valore a rischio è una pratica comune e viene spesso utilizzata come parte del processo di previsione dello scenario peggiore che si prevede che si verifichi con un determinato sicurezza entro un periodo di tempo specificato.

Tre fattori di parametri formano la base perCalcolo del valore a rischio, o var.Il primo fattore ha a che fare con il periodo di tempo in cui l'istituto finanziario è tenuto a mantenere la sicurezza.A volte indicato come l'orizzonte temporale, questo fattore aiuta a stabilire il periodo di tempo per la proiezione sulle prestazioni.Un orizzonte temporale può variare da un singolo periodo di ventiquattro ore, un periodo successivo di dieci giorni o fino a un anno solare.L'orizzonte temporale preferito dipenderà spesso dal tipo di istituto finanziario che sta impiegando la strategia.Ad esempio, i finanziatori possono scegliere di condurre un valore a rischio in base a un periodo di un anno, in quanto ciò aiuterà il prestatore a determinare il rischio potenziale nell'estensione del credito all'investitore.

Un secondo fattore nel determinare un valore a rischio è il livello di confidenza.In sostanza, il livello di confidenza è la quantità di tempo nell'orizzonte temporale in cui non si prevede che la sicurezza raggiunga e supera la perdita massima.Livelli di confidenza relativamente elevati indicano che la volatilità dell'investimento è in qualche modo limitata e vi è una ragionevole aspettativa di crescita stabile.Il livello di confidenza di solito non affronterà direttamente le tendenze del mercato, sebbene questo fattore sia spiegato nel processo complessivo.

Il terzo parametro o il fattore fondamentale per arrivare a un valore di rischio ha a che fare con la sistemazione sull'unità di valuta da utilizzare nel calcolo.Questo può sembrare un fattore relativamente poco importante.Tuttavia, la scelta della valuta è molto importante per comprendere e proiettare le prestazioni della sicurezza per il periodo citato.Le volatilità, insieme alle deviazioni standard o anticipate dalla proiezione e le carenze previste e inaspettate sono direttamente influenzate dalle variazioni delle prestazioni di una determinata valuta sul mercato aperto.Pertanto, è auspicabile l'uso di una valuta che si prevede relativamente stabile per la durata dell'orizzonte temporale.

Il punto di un valore a rischio risale al portafoglio di investimenti.Investire è un processo che dovrebbe generare entrate molto più spesso che creare una perdita.Calcando correttamente un valore a rischio può aiutare a comportare perdite di portafoglio più basse, nonché a un aiuto nel posizionamento del portafoglio per realizzare un rendimento maggiore.