복제 포트폴리오 란 무엇입니까?

복제 포트폴리오는 다양한 유형의 보험 부채의 가치를 자산 모음과 일치 시키거나 복제하도록 구성된 투자 포트폴리오 유형입니다. 때로는 합성 자산이라고도하며 포트폴리오의 목표는 현재 해당 부채로 보유한 자산의 균형을 맞추는 것입니다. 이는 부채 포트폴리오를 안정화시키는 데 도움이되며 부채 부채로 부채를 거래하는 것을 더욱 쉽게 할 수 있습니다.

복제 포트폴리오의 목표는 부채 그룹과 일치 할 수있는 자산 그룹을 만드는 것입니다. 보험 부채에 대한 투자의 경우, 이는 해당 상품의 기초 담보 역할을하는 데 도움이되는 일부 자산이 부채에 대한 완충 또는 보증을 제공함을 의미합니다. 이 접근 방식은 복제 포트폴리오가 구매 한 부채에 대한 손실이 발생할 가능성을 최소화하는 데 도움이되기 때문에 보험 부채를 구매함으로써 투자자가 취하는 위험을 제한하는 데 도움이됩니다.

복제 포트폴리오의 동일한 일반 개념을 다른 투자 전략에 사용할 수 있습니다. 포트폴리오의 가치는 다른 보유 자산의 가치와 유사하기 때문에 투자자는 복제 포트폴리오의 자산이 손실을 상쇄하는 데 도움이 될 것으로 예상되는 자산이 수행하지 못한다는 것을 알고 있습니다. 결과적으로, 투자자는 총 손실을 막는 동시에 고립 된 채 공평한 수익을 실현해야합니다.

복제 포트폴리오의 또 다른 이점은이 그룹에 보유 된 자산을 분석하고이를 사용하여 해당 포트폴리오에 보유 된 보험 부채 또는 기타 채무 상품의 이동을 계획하는 능력입니다. 이러한 예측이 정확할 경우, 그러한 부채가 특정 기간 동안 보유되어야하는지, 이익으로 판매되는지 또는 장기적으로 보유되어야하는지 결정하기가 더 쉬워집니다. 동시에, 포트폴리오의 자산과의 움직임을 예측하면 투자자는 해당 투자로 얻은 수익의 양을 약화시킬 수있는 다가오는 시장 상황으로 인해 해당 부채를 즉시 매각해야하는지 결정하는 데 도움이 될 수 있습니다.

복제 포트폴리오를 만드는 효과에 대해서는 약간의 의견 차이가 있습니다. 지지자들은이 접근법이 투자자의 위치를 ​​더욱 강화하고 시장 활동을 측정하는 데 유용한 도구를 만들 수 있다고 주장합니다. 견인자는이 방법이 도움이 될 수 있지만 다른 전략은 투자자의 이익을 보호하는 데 효과적 일 수 있다고 주장합니다.