예상되는 부족은 무엇입니까?

예상되는 부족은 현재 구성되어있는 재무 포트폴리오와 관련된 위험의 양을 결정하기 위해 재무 위험 관리 프로세스 내에서 일반적으로 사용되는 아이디어입니다. 아이디어는 특정 이벤트가 시장에서 또는 해당 투자를 발행하는 회사의 운영 구조 내에서 발생하는 경우 포트폴리오에 포함 된 자산이 어떻게 수행되는지 알고 있어야하며, 하나 이상의 그 자산. 부족분을 예상함으로써 포트폴리오에 대한 전체적인 영향을 평가하고 예상되는 가치 하락이 발생하기 전에 자산을 보유 할 것인지 또는 매각 할 것인지에 대한 정보를 바탕으로 결정을 내릴 수 있습니다.

이 프로세스에는 전 세계적으로 공통적으로 사용되는 여러 가지 이름이 있습니다. 일부 분기에서는 예상되는 부족분을 일반적으로 위험에 처한 평균값이라고합니다. 이 프로세스는 예상되는 테일 손실 또는 위험 조건부 값으로도 알려져 있습니다. 어쨌든 아이디어는 포트폴리오에있는 각 자산의 수익률을 평가하는 것이며, 하나 이상의 자산에서 손실이 발생할 가능성에 특히주의를 기울입니다.

위험 가능성을 식별하는 것과 함께 예상 부족분은 특정 변수 집합이 주어지면 부족분이 얼마나 발생할지 결정하기 위해 다른 계산을 사용합니다. 여기서 아이디어는 특정 이벤트가 포트폴리오의 가치에 미치는 영향을 파악하여 현재 자산 세트를 보유 할 것인지 또는 어떤 방식으로 포트폴리오를 변경하는 거래를보다 쉽게 ​​결정할 수 있도록하는 것입니다. 여기에는 하락이 시작된 후 주어진 자산의 가치가 얼마나 오랫동안 떨어질지에 대한 아이디어가 포함됩니다. 부족한 부분이 적고 합리적인 기간 내에 시정 될 것으로 예상되는 경우, 투자자는 아무것도하지 않기로 결정할 수 있습니다. 부족분이 한동안 계속 될 것으로 예상되는 경우, 투자자는 성장 중일 것으로 예상되는 자산에 유리한 지분의 수를 줄임으로써 포트폴리오에 대한 손실의 영향을 최소화하기위한 조치를 취할 수 있습니다 같은 기간 또는 자산을 완전히 매각

모든 유형의 재무 도구와 마찬가지로 예상되는 부족분을 평가하려면 신뢰할 수있는 데이터를 사용하고 해당 데이터를 올바르게 해석해야합니다. 그렇게하지 않으면 평가가 이루어지지 않은 경우보다 부족한 부분에 대한 잘못된 예측이 개발되면 결국 포트폴리오 가치 측면에서 더 많은 비용이들 수 있습니다. 따라서 예상 부족이 근거없는 추측이 아닌 신뢰할 수있는 출처를 통해 검증 된 확실한 사실 정보를 기반으로하는 것이 중요합니다.