상관 관계 거래 란 무엇입니까?

상관 관계 거래는 투자자가 주어진 유가 증권의 성과를 평가하고 동일한 일반적인 추세를 따를 가능성을 보여주는 유사한 유가 증권을 식별하고 해당 유가 증권 거래를위한 조치를 취해야하는 일종의 투자 전략입니다. 각 자산의 이동에 영향을 미치는 요소가 종종 동일한 기본 요소 집합에 의해 영향을 받더라도 유사성의 정도는 달라질 수 있습니다. 상관 관계 거래의 예는 시장에서 금의 움직임을 고려한 다음 투자가 유사한 방식으로 거래 될 가능성이 있기 때문에은을 구매하는 것을 포함 할 수 있습니다.

상관 관계 거래의 일반적인 개념은 거의 모든 유형의 투자에 사용할 수 있습니다. 통화 거래를 통해 프로세스는 동일한 패턴을 나타내는 두 개의 특정 통화를 식별하고 해당 패턴을 활용할 수 있도록 구매 및 판매를 주선합니다. 마찬가지로 상관 관계 거래를 사용하여 주식 옵션을 거래 할 수 있습니다. 종종 다른 투자자가 유사한 움직임을 발견하기 전에 잘 알려지지 않은 주식을 식별하고 해당 주식을 잠그는 경우가 있습니다. 채권 투자조차도 쌍으로 고려 될 수있어 투자 커뮤니티에서 더 널리 알려진 기업이 발행 한 채권과 매우 유사한 수익을 창출하는 채권 문제를 찾아서 고정 할 수 있습니다.

상관 관계 거래의 이점 중 하나는 투자 포트폴리오 내에서 어느 정도의 다각화를 장려한다는 것입니다. 많은 형태의 현대 포트폴리오 이론에는 어떤 경제에서든 포트폴리오를 다양 화하는 것이 좋은 아이디어라는 최소한의 제안이 포함되어 있기 때문에, 두 개의 유사한 유가 증권 사이의 공통 근거 또는 상관 관계를 찾는 것은 포트폴리오의 특정 세그먼트 내에서도 보유를 다양 화하는 수단으로 볼 수 있습니다 . 예를 들어,이 접근 방식은 투자자가 보유한 통신 주식의 범위를 다양 화하기 위해 사용될 수 있으며, 이로 인해 일부 주식에 의해 발생하는 손실을 다른 주식과의 이익으로 쉽게 상쇄 할 수 있습니다.

상관 관계 거래는 유사한 거래 패턴을 나타내는 두 개의 지분을 식별해야하기 때문에이 접근 방식을 사용하는 투자자는 업계 동향과 시장 동향을 이해해야합니다. 이를 통해 비교를위한 표준으로 사용 된 투자와 유사한 것으로 주어진 기회를보다 쉽게 ​​검증 할 수 있으며, 자산이 병렬 방식으로 수행 될 것이라는 아이디어를 뒷받침하기 위해 정도 또는 유사성이 충분한 지 판단 할 수 있습니다. 두 투자간에 강한 유사성이 없다면 거래 전략은 원하는 결과를 얻을 가능성이 거의 없습니다.