재무 비율 분석이란 무엇입니까?

재무 비율 분석은 회사의 재무 성과를 반영하는 비율의 정량 분석을 말합니다. 회사 재무 제표에서 특정 항목의 비율을 계산하면 동일한 업계에서 둘 이상의 회사의 성과를 비교할 수 있습니다. 이러한 비율의 비교를 통해 투자자는 어느 회사가 좋은 투자가 될지 결정할 수 있습니다.

재무 비율 분석에는 많은 계산이 사용되지만 레버리지, 유동성 및 지급 능력, 운영 및 수익성의 네 가지 그룹으로 느슨하게 분류 할 수 있습니다. 레버리지 비율은 회사의 운영 자금 조달 방식을 나타내는 지표입니다. 부채 대비 자본은 주요 레버리지 비율이며, 회사가 자기 자본과 비교 한 부채의 양을 나타냅니다. 부채 비율이 높은 회사는 비율이 낮은 회사보다 투자가 더 위험 할 수 있습니다.

유동성 비율은 회사가 단기 부채를 얼마나 빨리 상환 할 수 있는지 측정합니다. 유동성 비율이 높으면 회사가 단기 부채를 쉽게 충당 할 수 있음을 의미합니다. 유동 자산으로 나눈 유동 자산 인 유동 비율은 일반적으로 사용되는 유동성 비입니다. 지급 능력 비율은 회사의 장기 부채 충족 능력을 측정합니다. 지급률이 높을수록 회사가 부채를 충족시킬 수 있고 솔직하게 남아있을 가능성이 높아집니다.

운영 효율성은 운영 비율이라고도하는 운영 비율로 측정됩니다. 이 비율은 운영 비용을 순 판매액으로 나누어 계산합니다. 비율이 작다는 것은 매출이 감소하더라도 회사의 수익성이 계속 향상 될 수 있음을 의미합니다. 회사의 수익성은 수익성 비율을 통해 분석 할 수 있습니다. 이 비율은 회사가 비용 대비 수익을 얼마나 잘 창출 할 수 있는지 보여줍니다. 수익성 비율에는 지분 수익률, 자산 수익률 및 이익률이 포함됩니다.

재무 비율 분석을 수행하기 위해 비율 계산에 사용 된 정보가 회사의 재무 제표에서 수집됩니다. 이 진술에는 대차 대조표, 손익 계산서 및 현금 흐름표가 포함됩니다. 이 내용은 분기마다 업데이트되며 회사 웹 사이트 및 연례 보고서에서 확인할 수 있습니다.

재무 비율 분석을 수행 할 때 동일한 산업에 속한 회사를 비교하는 것이 중요합니다. 산업별로 비율이 다양 할 수 있습니다. 예를 들어 소매 회사는 기술 회사보다 이윤이 훨씬 낮습니다. 이로 인해 수익성 비율이 매우 다르므로 비교가 효과적이지 않습니다.