규정 m이란 무엇입니까?

규정 m은 두 가지 다른 법적 규정을 언급 할 수 있으며, 둘 다 투자자와 관련이있을 수 있습니다. 하나는 1996 년 증권 거래위원회가 채택한 일련의 규칙으로, 증권 거래에 관련된 다양한 사람들의 행동을 다루고 있습니다. 다른 하나는 규제 투자 회사에 영향을 미치는 IRS 규정입니다.

규정 M의 SEC 버전에는 5 개의 클래스의 사람들을 다루는 규칙이 포함됩니다. 규칙 101은 주요 주식 문제 중에 보험업자 및 중개인 딜러를 다룹니다. 상황에 따라 일시적으로 다른 사람이 자신이 다루고있는 주식을 구매하도록 설득하거나 설득하기 위해 사람을 일시적으로 제한하거나 영구적으로 금지합니다. 규칙 102는 주식 발행과 관련된 다른 사람들에게 유사한 제한을 제시하지만, 주식이 판매 중이라는 사실에 대한 홍보를 허용합니다.

Rule 103은 NASDAQ 증권에 포함시킬 수있게합니다. 규칙 101의 면제 정도."이것은 모든 행동이 시장 가격에 과도하게 영향을 미치지 않아야한다는 것을 의미합니다. 이는 중개인 딜러가 하루에 어느 주식을 구매할 수 있는지에 대한 일련의 제한 사항과 독립 상인이 당시 가장 높은 입찰보다 주식을 구매할 수없는 규칙입니다.

. 규정 m의

규칙 104는 사람들이 다른 사람들과 협력하여 보안 가격을 부당하게 안정화시키는 것을 막습니다. 이 규칙의 일반적인 원칙은 이러한 안정화 입찰이 일반적으로 가격을 인상하기보다는 보안 가격의 하락을 방지하거나 되돌릴 수 있다는 것입니다. 그러한 입찰이 허용되는 경우에도 안정화 계약에 관여하지 않는 독립 상인의 입찰에 우선 순위를 부여해야합니다.

규칙 105는 새로운 보안 문제가 발표되기 직전에 보안의 짧은 판매를 제한합니다. 짧은 selliNG는 주식을 빌려서 즉시 판매 한 다음 나중에 다시 구매하여 대출 기관으로 돌려줍니다. 짧은 판매를 수행하는 사람은 주가가 상승하기보다는 주가가 떨어지면 돈을 벌게됩니다.

규정 M으로 알려진 두 번째 규칙은 상호 신뢰로 더 잘 알려진 규제 투자 회사를 다루는 IRS 규칙입니다. 이 규칙은 특히 회사가 모든 배당금, 자본 이익 및 개인 투자자에게 투자에 대한이자를 전달할 수 있으며, 그 당시 관련 세금에 대한 책임이 있습니다. 이 규칙의 목적은 회사가 이러한 이익에 대해 세금을 납부하고 투자자가 남은 것에 대해 세금을내는 것을 피하는 것입니다.