Wat is de klantbeschermingsregel?

De regel voor klantbescherming, opgesteld door de Securities and Exchange Commission, is een verordening die vereist dat alle makelaars en brokerdealers de tegoeden van hun klanten op afzonderlijke reserve-rekeningen aanhouden, in plaats van deze middelen op te nemen in de handelsrekeningen van een beursvennootschap. Het doel van de SEC-uitspraak is om te voorkomen dat de klantensaldi verloren gaan in de shuffle van constante financiële handel, en het voor makelaars veel gemakkelijker maken om orders op klantaccounts uit te voeren.

Samen met het dagelijkse handelsproces kan de klantbeschermingsregel ook bescherming bieden voor de activa van een belegger in het geval dat de beursvennootschap faalt. Omdat de activa van de belegger gescheiden zijn van de activa die direct verband houden met de onderneming, kunnen ze niet worden gebruikt om de uitstaande schulden van de failliete onderneming te betalen. In plaats daarvan kunnen de activa op de klantaccount eenvoudig worden overgedragen aan een andere beursvennootschap en kan de belegger zijn gebruikelijke handels- en investeringsacties blijven uitvoeren.

De klantbeschermingsregel is een aanvulling op verschillende andere overheidsmaatregelen die verband houden met het bieden van voldoende klantenbescherming voor beleggers. De regel werkt hand in hand met de Securities Investor Protection Act door te helpen bij het definiëren van de praktijken die betrokken zijn bij het beheer van de beleggersrekeningen die aan een beursvennootschap zijn toevertrouwd. De klantbeschermingsregel is, samen met de nettokapitaalregel, een belangrijk onderdeel van de bredere regels voor financiële verantwoordelijkheid die de basis vormen van bedrijfsactiviteiten met de Verenigde Staten.

De regel inzake klantbescherming, opgesteld en gehandhaafd in de Verenigde Staten, is niet uniek. Veel landen over de hele wereld hebben vergelijkbare voorschriften vastgesteld die werken om de beste belangen van beleggers te beschermen door de processen te definiëren die makelaars en andere financiële organisaties zullen gebruiken om de aan de bedrijven toevertrouwde beleggingen op verantwoorde en ethische wijze te beheren. Hoewel de exacte formulering en het proces enigszins kan verschillen van land tot land, is het eindresultaat het creëren van een stabiele en veilige omgeving voor beleggers om samen te werken met financiële experts om de waarde van de activa in beleggingsportefeuilles te verhogen.