Em finanças, o que é um trade away?

Uma troca fora é uma estratégia que possibilita a execução de uma negociação através de um corretor ou revendedor que não seja o corretor normalmente usado para gerenciar execuções comerciais. Enquanto uma parte diferente executa a negociação, a transação é liquidada com o atual custodiante financeiro do investidor. A capacidade de fazer uso do modelo de trade-away tornou-se cada vez mais comum em muitos países e ajuda bastante a garantir que o investidor possa receber o serviço mais eficiente dos profissionais de investimento. Ao mesmo tempo, o investidor ainda pode manter uma única conta principal para sua atividade de investimento.

O processo básico para criar uma situação de troca envolve a identificação do corretor ou revendedor com o qual o investidor deseja trabalhar, com base no tipo de segurança envolvida na transação. Uma vez que esse corretor é identificado, o investidor organiza a movimentação ou a negociação de uma subconta individual relevante para a segurança envolvida. Esse corretor ou revendedor lida com todos os detalhes da transação, relata a atividade concluída de volta ao investidor e, em seguida, encaminha a liquidação do pedido de volta ao custodiante usado pelo investidor. Quaisquer taxas devidas são liquidadas na conta do investidor, compensando todas as partes pelo envolvimento na conclusão bem-sucedida da transação.

Existem várias razões pelas quais uma troca pode ser uma abordagem sábia. Alguém pode ter a ver com a conveniência de executar uma ordem comercial. O corretor ou revendedor selecionado pode estar em posição de gerenciar esse processo com maior velocidade do que o custodiante poderia gerenciar usando seus procedimentos habituais. Supondo que a transação tenha o potencial de obter uma alta taxa de retorno, seguir a solução mais rápida aumenta as chances de obter um retorno mais alto.

Alguns investidores farão uso de uma abordagem de troca como meio de trabalhar com corretores e revendedores baseados em locais internacionais específicos. Às vezes, isso pode proporcionar ao investidor a oportunidade de se beneficiar de percepções sobre o potencial de um determinado investimento que seria difícil de gerenciar de outra forma. Ao adicionar um contato local à estratégia de investimento, o cliente pode tomar uma decisão mais informada e, assim, aumentar as chances de fazer escolhas comerciais inteligentes. Com o tempo, o uso desse modelo pode economizar muito dinheiro em termos de limitação de perdas, além de possibilitar a descoberta e o investimento em valores mobiliários que poderiam ter sido negligenciados em outras circunstâncias.