O que são os fundamentos do mercado de ações?

Ao usar os fundamentos do mercado de ações, um trader examinará a empresa atrás de uma ação, em vez de uma tabela de preços. A essência dos fundamentos do mercado de ações é tentar determinar se uma empresa seria uma boa compra ou se está com desempenho abaixo do esperado. Os traders que usam os fundamentos do mercado de ações analisam o balanço patrimonial e outras demonstrações financeiras de uma empresa antes de tomar uma decisão de negociação.

Ao negociar no mercado de ações, existem dois métodos diferentes de analisar uma ação. Um comerciante pode usar análise fundamental ou análise técnica. A análise técnica é uma estratégia que utiliza a análise de gráficos de preços e o histórico de preços de uma ação. Esse método tenta identificar padrões nos movimentos de preços para determinar quando entrar e sair do mercado. A análise fundamental não usa nenhum desses indicadores, mas tenta identificar o verdadeiro valor de uma ação observando a empresa subjacente.

Indivíduos que usam os fundamentos do mercado de ações analisam regularmente os documentos financeiros da empresa, como o balanço patrimonial. Ao usar esse método, fatores como o fluxo de caixa de uma empresa são cuidadosamente examinados. Eles analisam o retorno dos ativos de uma empresa e tentam determinar com que eficiência ela está operando.

Ao examinar as demonstrações financeiras de uma empresa, os traders fundamentais utilizarão vários múltiplos de avaliação diferentes para fazer suposições sobre uma empresa. Múltiplos de avaliação são fórmulas comumente usadas para analisar certos aspectos de uma demonstração financeira. Por exemplo, um dos múltiplos de avaliação mais comuns é a relação preço-lucro. Para calcular isso, um trader dividiria o valor de mercado por ação de uma empresa pelo valor do lucro por ação. Esse número pode ser comparado a outras empresas do mesmo setor para determinar se a empresa está gerando lucro suficiente por ação.

Utilizando os fundamentos do mercado de ações é a maneira que a maioria dos operadores de ações opera. A análise técnica é vista como algo que não pode funcionar consistentemente por muitos traders de ações tradicionais. Ao determinar se a empresa subjacente de uma ação é uma empresa sólida ou não, um trader pode determinar com mais precisão o que o preço da ação fará no futuro. O debate entre análise técnica e análise fundamental provavelmente sempre continuará, mas ambos têm algum mérito quando se trata de analisar ações.