Quais são os diferentes métodos de regulação do mercado de capitais?
A regulação do mercado de capitais é um termo coletivo para várias estratégias diferentes que visam manter a integridade de um mercado de capitais, mesmo quando ocorrem mudanças significativas na economia. Vários métodos são usados como parte do processo regulatório, alguns relacionados à aprovação de leis governamentais que são aplicadas pelas agências reguladoras. Além disso, os participantes de um mercado de capitais também podem utilizar métodos e estratégias próprios para ajudar a manter o mercado estável e proteger seus interesses nesse mercado, mantendo-se em conformidade com os regulamentos impostos por uma agência governamental.
O processo de regulamentação do mercado de capitais geralmente se concentra no estabelecimento de padrões e procedimentos através dos auspícios de agências reguladoras relacionadas ao governo. Essencialmente, essas agências aplicam políticas e procedimentos projetados para proteger os participantes nos mercados de capitais da exploração. Isso inclui a divulgação completa em alguns tipos de negócios, o fornecimento de tipos específicos de informações em outros e até a limitação de certos tipos de transações. A idéia geral é que, ao proteger os participantes do mercado, é mais provável que esses mercados permaneçam estáveis e sejam um apoio à economia geral, em vez de exercer um efeito adverso nessa economia.
A regulamentação do mercado de capitais geralmente ocorre devido aos esforços daqueles que participam ativamente desses mercados. As cooperativas e associações de empresas envolvidas em setores específicos geralmente se envolvem em auto-regulação. Isso significa não apenas garantir que todos os membros da organização estejam em conformidade com os padrões estabelecidos pelas agências reguladoras governamentais, mas também manter os padrões do setor que podem até exceder esses padrões mínimos. Os participantes do mercado que optarem por não considerar os padrões da indústria em termos de qualidade, preços e práticas gerais de negócios podem achar mais difícil competir e eventualmente se aposentar do mercado.
Com a regulamentação do mercado de capitais governamental e orientada para a indústria, o objetivo é garantir que todas as transações que ocorrem no mercado sejam não apenas legais, mas também éticas. Isso é verdade se o mercado de capitais envolvido é de natureza doméstica ou envolve importações e exportações como parte de algum tipo de acordo comercial em andamento. Com o tempo, os regulamentos podem ser adaptados ou atualizados para lidar com as mudanças no mercado, e as organizações profissionais geralmente modificam seus padrões para acomodar os novos. Embora o processo de regulamentação do mercado de capitais nem sempre seja fácil, os esforços realizados em todos os níveis tornam a participação no mercado mais segura para todos os envolvidos.