O que é um risco de mercadoria?
O risco de commodities é um termo usado para descrever o nível de volatilidade ou risco associado ao comércio de mercadorias no mercado de futuros. Investimentos em mercadorias como eletricidade, metais ou grãos podem e flutuam em valor com base em fatores como oferta em questão, a demanda por esses produtos e até eventos como o resultado das eleições políticas ou mudanças na economia em geral. O objetivo dos investidores é considerar o potencial de eventos futuros para afetar adversamente o preço das mercadorias associadas aos contratos futuros e estruturar esses contratos, para que o nível de risco seja mantido dentro de um intervalo razoável.
Existem vários tipos diferentes de risco de mercadorias que os investidores considerarão muito de perto antes de realmente celebrar um contrato futuro. Um dos problemas mais comuns a serem abordados é o grau de risco associado ao preço unitário da mercadoria. Aqui, o investidor pesará o potencial de turnos em troca de raTES ou tendências descendentes nos preços locais ou mundiais que podem fazer com que o investimento tenha um desempenho ruim e determine se o contrato futuro provavelmente renderá retornos suficientes para justificar assumir o risco.
Avaliar o risco de commodities também exige considerar o grau de risco de quantidade que é inerente ao acordo. O potencial de algum tipo de interrupção na produção será considerado, incluindo o impacto dessa redução no produto disponível no mercado e no preço da mercadoria. Ao mesmo tempo, a possibilidade de um aumento repentino na produção que exceda a demanda e faz com que o preço da commodities a queda também é um aspecto importante a considerar.
O risco político é um terceiro componente que deve ser incluído ao avaliar o risco de mercadorias. Aqui, o objetivo é projetar com precisão o resultado das eleições no desempenho da mercadoria no mercado, pelo menos para oduração do contrato futuro. Isso inclui permitir transtornos nas quais um candidato que era improvável que fosse eleito realmente capturasse o voto popular, além de determinar o que provavelmente aconteceria com o preço da mercadoria se os candidatos favorecidos vencessem as eleições.
Como em qualquer tipo de investimento, o risco de commodities exige que os investidores analisem atentamente quaisquer fatores que possam afetar negativamente o desempenho do ativo em qualquer ponto durante o contrato futuro. Ao avaliar com precisão o grau de risco e prever com precisão o resultado do contrato, uma vez chamado ou atingir a maturidade, os investidores podem realizar um retorno de saúde para seus esforços. Caso essas projeções estiverem com defeito ou não incluam a consideração de informações relevantes, o potencial de falha é aumentado e as chances de perder dinheiro em vez de obter um retorno serão maiores.