O que é um índice financeiro?

Um índice financeiro é uma métrica usada para determinar a força ou fraqueza de uma empresa em determinadas áreas financeiras. Investidores e analistas analisam os índices financeiros para comparar duas ou mais empresas no mesmo setor ou analisar o desempenho de uma empresa ao longo do tempo. Às vezes, um índice financeiro é chamado de índice contábil.

Os índices de mercado são usados ​​para valorizar uma empresa ou determinar seu valor como investimento. O mais básico deles é a relação preço/lucro, também chamada de relação P/E. Esse índice financeiro é o preço por ação das ações da Companhia divididas por ganhos por ação. Outras maneiras de avaliar o valor da Companhia incluem preço-abrato, que é o preço das ações dividido pelo total de ativos menos ativos e passivos intangíveis; e preço do fluxo de caixa, que é o preço das ações dividido pelo fluxo de caixa por ação.

A margem de lucro é a taxa de lucratividade, calculada dividindo o lucro líquido por receita. Margem operacional, um índice financeiro que reflete effi operacionalA ciência é calculada dividindo a receita operacional por vendas líquidas. A margem bruta é uma taxa de lucratividade calculada como receita menos o custo dos bens vendidos, dividido pela receita. Isso é expresso como uma porcentagem e mede quanto dinheiro a empresa sai depois de pagar pelos materiais usados ​​nos bens que produz.

Os índices de liquidez mostram a proporção dos ativos de uma empresa que podem ser rapidamente convertidos em dinheiro para pagar dívidas. A proporção atual é o índice básico de liquidez, mostrando como a empresa pode cobrir as obrigações de curto prazo. Esses são ativos circulantes divididos pelos passivos circulantes. Com a maioria das transações em crédito, o índice de rotatividade de recebíveis é um importante índice de liquidez que mostra a rapidez com que a empresa coleta o dinheiro devido. Esse índice é calculado como vendas líquidas de crédito divididas por contas médias a receber.

taxas de atividade mostram a rapidez com que oOs ativos da empresa podem ser entregues às vendas ou em dinheiro. A taxa de rotatividade de inventário, que é uma taxa de atividade, mostra a rapidez com que a empresa vende sua mercadoria. É calculado como o valor do inventário dividido pela receita de vendas.

Os índices de dívida incluem o total de dívidas e ativos totais, que é o mais amplo desses índices. É calculado dividindo a dívida de curto prazo mais a longo prazo pelo total de ativos. Esse índice mostra quanto dos ativos da empresa foram pagos com dinheiro emprestado. O índice de cobertura de juros é um índice de dívida que mostra a capacidade de uma empresa de pagar suas dívidas. São ganhos antes dos juros e impostos (EBIT) divididos pelo total de juros a pagar.

Os índices de orçamento de capital são proporções usadas pelas empresas para determinar a viabilidade financeira de um projeto proposto. Valor presente líquido, que é a diferença entre o valor presente das entradas de caixa e o valor presente das saídas de caixa, é uma taxa de orçamento de capital usada para projetos de geração de receita. INTEA taxa de retorno do RNAL, que é a taxa de crescimento que um projeto deve gerar, é frequentemente usado para comparar vários projetos diferentes em consideração.

Para que um índice financeiro seja valioso, deve ser comparado com a mesma proporção para outras empresas do setor ou para uma única empresa ao longo do tempo. Nenhum índice financeiro contará a história toda. No entanto, eles fornecem uma base sólida para comparação ao avaliar uma empresa.