O que é uma administração de fundos?
Também conhecido como gestão de fundos, "Administração de fundos" é um termo usado para descrever as várias atividades associadas ao gerenciamento dos ativos contidos em algum tipo de esquema de investimento coletivo. O fundo em questão pode ser algum tipo de fundo mútuo, um fundo de hedge, fundo de pensão ou mesmo um trust de unidade. Dependendo do tamanho e da complexidade do fundo, um único administrador ou gerente pode supervisionar e executar todas essas atividades ou ser assistido por uma equipe.
O escopo exato de responsabilidades que entram na administração de fundos variará, com base nos detalhes de como o fundo é organizado, o objetivo subjacente ao fundo e nas disposições que o administrador deve cumprir no processo de gerenciamento diário. Um tópico comum na maioria dos exemplos de gerenciamento de fundos tem a ver com garantir que os ativos comprados e mantidos pelo Fundo estejam produzindo retornos que estejam dentro de intervalos aceitáveis. Ao mesmo tempo, o administrador é responsável por garantir que DOs itens do fundo são feitos de acordo com as leis aplicáveis e os documentos fundadores que estabeleceram o esquema de investimento coletivo.
Grande parte do processo de administração de fundos tem a ver com a execução de tarefas específicas diariamente, semanalmente ou mensalmente. Por exemplo, os registros contábeis do Fundo são normalmente reconciliados com os relatórios diários sobre as participações do fundo, juntamente com uma reconciliação mensal com a declaração de corretor que é emitida a cada trinta dias. Como parte dessa reconciliação, o processo de administração envolve a liquidação de quaisquer negociações realizadas durante o dia útil e também documentar quaisquer dividendos ou interesses recebidos. O pagamento de cálculo e agendamento de dividendos ou pagamentos de juros para financiar investidores pode ser feito semanalmente, quinzenalmente ou mensalmente.
A administração de fundos também envolve a preparação de documentos de final de ano que fornecem umAvaliação precisa das receitas e das despesas associadas ao Fundo desde o início até o final do período. Muitos fundos são estruturados para exigir que esses relatórios sejam concluídos por uma determinada data e disponibilizados para membros do Fundo e para as agências tributárias apropriadas. Depois que os relatórios anuais de final de ano forem concluídos, os gerentes de fundos supervisionarão a preparação de formulários de declaração de imposto para agências locais, estaduais e federais.
No caso de um fundo ser dissolvido por algum motivo, o processo de administração de fundos envolverá o fechamento dos registros contábeis, liquidando quaisquer dívidas devidas pelo Fundo e pagar os desembolsos finais para financiar investidores. Esse processo deve ser concluído de acordo com as leis e regulamentos implementados por agências governamentais que supervisionam as transações de investimento no país onde o fundo é estabelecido. Dependendo das leis locais e da estrutura do fundo, o processo pode levar apenas uma questão de semanas ou exigir um ano ou mais para concluira dissolução.