O que é qualidade de ativos?

Qualidade de ativos refere-se ao risco geral associado aos vários ativos mantidos por um indivíduo ou instituição. Esse termo é mais comumente usado pelos bancos para determinar quantos de seus ativos estão em risco financeiro e quanta provisão para perdas em potencial eles devem gerar. Os ativos mais comuns que exigem uma determinação estrita da qualidade dos ativos são os empréstimos, que podem ser ativos com desempenho insatisfatório se os mutuários não cumprirem as obrigações de pagamento. Os gerentes de risco geralmente avaliam a qualidade dos ativos atribuindo uma classificação numérica a cada ativo, dependendo de quanto risco está envolvido.

Grande parte do mundo moderno dos negócios depende de acordos de crédito e empréstimos oferecidos de uma instituição para outra. Infelizmente, sempre existe o risco de os mutuários não pagarem o valor inicial do empréstimo ou os pagamentos de juros exigidos pelo credor. Os bancos, que oferecem vários tipos de empréstimos, devem se certificar de que estão protegidos contra inadimplências que podem causar danos às suas operações gerais, causando danos às economias locais e possivelmente nacionais. Uma avaliação sólida da qualidade dos ativos é crucial para o sucesso geral como instituição financeira.

A idéia geral por trás das classificações de qualidade de ativos é avaliar o risco individual associado a cada ativo específico. Embora possa haver diferentes técnicas usadas pelos gerentes de risco, a maneira mais básica de classificar ativos é na escala de um a cinco. Uma classificação de um indicaria que o ativo, como um título do governo, tem pouco ou nenhum risco associado a ele, enquanto um ranking de cinco indica que há uma possibilidade distinta de que o ativo em questão, como o chamado título não solicitado da uma corporação com uma baixa classificação de crédito não devolverá nada à instituição que a detém.

Enquanto as empresas que tomam empréstimos de bancos e outros credores são mais comumente associadas ao risco de ativos, todos os tipos de investimentos devem ser avaliados em termos de qualidade dos ativos. Por exemplo, investir em ações é arriscado se as empresas que oferecem ações estão sofrendo. Investir em imóveis pode ser problemático se o mercado imobiliário apresentar uma situação difícil. Essencialmente, não existe investimento livre de risco.

Uma vez determinada a qualidade dos ativos de um determinado investimento, os bancos e outras instituições podem avaliar os níveis de risco de todas as suas carteiras. A melhor maneira de atacar um portfólio é equilibrar os investimentos de alto risco com os mais seguros, que certamente trarão algo de volta. Além disso, um banco deve sempre garantir que possa cobrir financeiramente todos os seus ativos de risco, caso ocorra o pior cenário.