O que é excesso de fluxo de caixa?

Excesso de fluxo de caixa é um termo usado em referência ao excesso ou excesso de caixa que uma empresa gera após o cumprimento de suas obrigações financeiras. Ou seja, o excesso de fluxo de caixa é um dinheiro não oneroso acumulado para a empresa como resultado de suas atividades comerciais, e a empresa pode usá-lo para qualquer finalidade especificada após o cumprimento das obrigações financeiras usuais. Algumas das obrigações financeiras que a empresa pode ter podem incluir o pagamento de aluguel de suas instalações, dinheiro gasto na compra de matérias-primas, salários dos funcionários e pagamento de dividendos para empresas com obrigações para com os acionistas.

Esse excesso de fluxo de caixa não serve apenas como um complemento ao fluxo de caixa usual da empresa em questão, mas também como uma espécie de parâmetro pelo qual os credores atribuem um valor percentual para o pagamento de empréstimos em aberto. O status quo para o reembolso de qualquer empréstimo que possa ter sido concedido à empresa por uma instituição financeira faz um movimento ascendente, uma vez que as condições de pagamento do empréstimo no momento em que o fluxo de caixa excedente é aumentado para refletir o adicional renda e agilizar o pagamento do empréstimo. Por exemplo, se se esperava que uma empresa pagasse uma porcentagem declarada do empréstimo por mês, essa matriz será ajustada por uma porcentagem adicional, cujo valor exato será determinado pelo cálculo de todos os fatores que cercam essa empresa em particular em relação ao seu excesso de fluxo de caixa.

Pelo exposto, pode-se supor que não apenas a empresa que está gerando diretamente os fundos sofrerá um fluxo de caixa excedente, uma vez que a empresa financeira que está ligada à empresa em questão também sofrerá seu próprio aumento no fluxo de caixa como resultado de as condições de pagamento reajustadas. Por exemplo, supondo que um banco tenha emprestado dinheiro a uma empresa de móveis que acabou de declarar um excesso de fluxo de caixa, o banco normalmente espera que a empresa de móveis pague uma porcentagem declarada desse excesso de fluxo de caixa para atender à dívida pendente que a empresa de móveis deve a banco. O banco só pode exigir esse pagamento da empresa de móveis quando a análise de seus assuntos financeiros revelar que essa empresa não possui outras despesas de capital nem outros compromissos financeiros obrigatórios para os quais possa exigir o dinheiro.