O que é análise de patrimônio fundamental?

Na análise fundamental do patrimônio, analistas financeiros e investidores se concentram nos principais componentes financeiros de um negócio para determinar as perspectivas futuras para o valor das ações. Fatores fundamentais incluem ganhos, que são uma representação dos lucros de uma empresa, além de receitas, que são vendas, bem como quaisquer dividendos que são distribuídos aos acionistas. Embora outros métodos de análise possam considerar condições mais amplas de investimento, a análise fundamental sobre o patrimônio se concentra nos méritos de uma empresa para determinar se uma ação é ou não um investimento sólido.

Uma maneira útil de examinar o processo de análise fundamental é considerar suas limitações. Um dos fatores-chave na abordagem fundamental é que ela sugere que a percepção pode ser obtida através da revisão dos itens financeiros de uma empresa. Baseia as previsões de negócios futuros no desempenho mais recente da organização. A análise fundamental não considera outros itens sem um valor monetário vinculado a eles, como o estilo de gerenciamento de executivos, que molda a direção de um negócio. Também limita a análise a um negócio, em vez de visualizar essa entidade à luz de sua participação de mercado em comparação com qualquer empresa rival.

A análise fundamental sobre o patrimônio pressupõe que os investidores não estão avaliando uma ação precisamente de acordo com as informações disponíveis em torno de um negócio. A abordagem sugere que há uma maior percepção a partir da análise dos principais componentes financeiros da organização e que mais valor do estoque pode ser desbloqueado no processo. Por exemplo, ao formar previsões de negócios futuros sobre os fundamentos de negócios de uma empresa, os investidores podem reconhecer um novo potencial nessa segurança que eles não compreendiam completamente antes. A análise pode funcionar na direção oposta, e os investidores podem decidir que os fundamentos provam que uma ação é arriscada demais para possuir.

As demonstrações financeiras incluem os dados usados ​​em toda a análise patrimonial fundamental. Entre esses componentes, o lucro líquido é o lucro por ação. Eles são revelados trimestralmente e anualmente, e os analistas financeiros geralmente medem os resultados de uma empresa com base em se esses lucros atingiram ou não alguma estimativa de consenso. A análise não se limita a simplesmente revisar os resultados, mas também formar uma relação para determinar qual nível de lucratividade torna uma ação atraente e um investimento que vale a pena.

Quando os lucros de um período são mais que suficientes, os gerentes podem decidir devolver parte dessa receita aos investidores por meio de pagamentos de dividendos. Esse tipo de distribuição é incluído na análise fundamental de patrimônio e contribui para o retorno geral de um investimento. Algumas empresas reinvestem lucros nos negócios em vez de fazer distribuições de dividendos. Os investidores podem comprar ações devido à tendência da empresa de pagar dividendos com base em uma análise fundamental.