O que é variação do portfólio?

A variação do portfólio é um processo que identifica o grau de risco ou volatilidade associada a um portfólio de investimentos. A fórmula básica para calcular essa variação se concentra na relação entre o que é conhecido como variação de retorno e a covariância associada a cada um dos valores mobiliários encontrados no portfólio, juntamente com qual porcentagem ou parte do portfólio que cada segurança representa. A idéia por trás da variação do portfólio é determinar se a combinação atual de ativos encontrados no portfólio está gerando um retorno favorável em geral, além de avaliar o desempenho de cada segurança contido no portfólio. Covariância é o relacionamento que existe entre duas variáveis ​​aleatórias; No caso de avaliar o desempenho de um portfólio, isso se refere à relação entre qualquer dois ativos hELD no portfólio. A variação de retorno analisa a taxa de retorno de uma segurança em comparação com outra segurança dentro do portfólio. Ao considerar esses dois elementos, fica mais fácil identificar como cada um dos valores mobiliários está trabalhando para melhorar o valor do portfólio ou como os ativos específicos estão realmente inibindo o processo de crescimento do portfólio.

Reservar um tempo para identificar a taxa de variação do portfólio que está presente em qualquer portfólio é importante por dois motivos. Primeiro, o processo pode ajudar o investidor a conseguir manter um equilíbrio de ativos dentro do próprio portfólio. Isso é essencial se o investidor for minimizar o impacto de uma desaceleração dentro de um determinado mercado no portfólio. Ao manter esse equilíbrio, é possível para mercadorias e problemas de títulos para ajudar a compensar quaisquer perdas que ocorram quando as ações negociadas em um determinado mercado passam por algum tipode queda temporária.

O segundo benefício para determinar a variação do portfólio tem a ver com a avaliação de quão bem os ativos circulantes estão ajudando o investidor a alcançar seus objetivos financeiros. No caso de o progresso em direção a esses objetivos, não está no ritmo projetado originalmente, o processo pode ajudar o investidor a desenvolver um plano para revisar a estrutura do portfólio. O plano pode envolver a venda de alguns ativos ao adquirir outros ou manter todos os ativos atuais enquanto adiciona novos investimentos à mistura. O aprimoramento da variação do portfólio também pode envolver atividades como mudar o conteúdo do portfólio, para que outros investimentos que não sejam ações da ação componham uma porcentagem ou proporção maior do valor geral do portfólio.