Как я анализирую финансовые доходы компании?

Финансовые доходы компании представлены в годовых финансовых отчетах и ​​квартальных отчетах о доходах. Эта информация публикуется для всех публично торгуемых компаний, которые котируются на фондовом рынке. Частные компании публикуют свои отчеты только финансовым учреждениям или потенциальным инвесторам по мере необходимости.

Чтобы правильно проанализировать финансовые доходы, существует три метода: соотношение цены и прибыли, анализ баланса и анализ денежных потоков. Бухгалтеры, финансовые аналитики и инвесторы, которым необходимо определить финансовую устойчивость компании, традиционно полагаются на эти методы. Чтобы оценить прибыль фирмы, ценности должны быть помещены в контекст общей эффективности.

Чтобы рассчитать соотношение цены и прибыли, используйте отчет о доходах, который выдается каждый квартал. В этих отчетах перечислены чистые продажи и доходы, операционные доходы и прибыль на акцию. Используйте цену акции на дату выпуска отчета и разделите ее на прибыль на акцию в отчете. Это соотношение цены и прибыли.

Высокий коэффициент свидетельствует о высоких ожиданиях производительности акций. Низкий коэффициент указывает на более низкие ожидания. Важно помнить, что эти ожидания могут быть нереалистичными или основываться на необоснованных слухах или сплетнях.

Полный анализ баланса рассматривает общую выручку и обязательства. Подробный обзор этого отчета дает представление о сумме долга, удерживаемого фирмой, потоках доходов, инвестициях и уровне запасов. Помните, что существует несколько простых методов для увеличения общих коэффициентов путем предоставления завышенной оценки запасов, занижения обязательств и других хорошо известных практик.

Прочитайте примечания к финансовой отчетности, чтобы получить реальное представление о деятельности компании. Посмотрите на сумму налоговых обязательств, любые ожидающие судебные процессы, патентные заявки или предложения о поглощении. Все эти предметы влияют на финансовые доходы. Анализ денежных потоков использует расчеты взыскания дебиторской задолженности, списания безнадежных долгов, денежных средств, краткосрочных остатков инструментов и остатков на счетах для определения текущей денежной позиции. Посмотрите на этот отчет, чтобы определить, насколько высоко заемных средств фирма и их долгосрочные риски.

Если вы собираетесь инвестировать в фирму, приобретая акции компании, вам следует каждый квартал уделять время анализу финансовых доходов, сравнивать их с прогнозами предыдущего квартала и соответствующим образом корректировать свои инвестиции. Цены на акции имеют тенденцию расти или падать за неделю до отчета о доходах и становятся более стабильными через три недели. В этот период волатильности избегайте торговли акциями. Подождите, пока не пройдет этот промежуток времени, а затем повторите оценку.