Что такое глобальный финансовый риск?

Интеграция мировых экономик и финансовых систем является результатом роста торговли. Свободный поток идей, товаров и услуг привел к глобализации финансовых рынков. Экономики мира становятся все более взаимосвязанными благодаря торговле и международным инвестициям. Глобальный финансовый риск - это потенциал системного глобального коллапса.

Системный риск - это риск, связанный с крахом финансовой системы или всего рынка. Глобальный финансовый риск полного обвала рынка, скорее всего, возникнет как эффект домино. Поскольку глобальные финансовые системы взаимосвязаны, нестабильность финансовой системы может быть вызвана крахом одного элемента в системе.

Цепная реакция, или эффект домино, может вызвать аналогичный коллапс на тесно связанном рынке. Теоретически эта связанная последовательность событий может продолжаться до момента глобального финансового коллапса. Финансовая нестабильность взаимосвязанных рынков может содержать катализатор, необходимый для создания самодостаточной цепочки событий с катастрофическими последствиями.

Невозможно определить потенциальную последовательность событий, вызванных провалом одной отрасли. Чувствительная зависимость - явление, общее для теории хаоса. Зависимость взаимосвязанных отраслей может быть трудно установить в глобальном масштабе.

Последняя разработка в отслеживании глобального финансового риска - через гигантские базы данных, называемые картами глобального риска. Подверженность риску банков и крупных финансовых учреждений отслеживается с целью мониторинга системного риска. Отслеживание системного риска не предотвращает системный риск. Смягчение глобального финансового риска может быть невероятно сложным.

Сеть реагирования на риски (RRN) была разработана для реагирования на сложные взаимозависимые риски. Корпорации, правительства и регулирующие органы предоставили глобальных лиц, принимающих решения, для формирования сообщества сотрудников по управлению рисками. Эти сотрудники имеют в своем распоряжении самые передовые процессы и инструменты анализа и управления рисками. Упреждающая реакция ожидается во времена финансового кризиса.

Технологии и доступ к более качественной и более полной информации могут стать ответом на глобальное смягчение финансовых рисков. Прозрачность в внебиржевом секторе (OTC) может расширить доступ к информации и привести к тому, что электронные торговые платформы будут подключены к централизованным центрам обмена информацией между контрагентами. Доступ к технологиям может обнажить основные проблемы на финансовых рынках.

Действуют нормативные меры по ликвидации внебиржевых рынков и созданию бирж для их замены. Некоторые считают, что никакое регулирование не может преодолеть недостаток технологий или преднамеренных манипуляций. Чтобы заменить внебиржевую торговлю биржевой торговлей, рынки, возможно, придется реструктурировать. Проблемы ликвидности и волатильности могут быть непреднамеренными последствиями чрезмерного регулирования. Глобальное смягчение финансовых рисков находится в стадии разработки.