Что такое умеренное распределение активов?

Инвестиционные фирмы и компании взаимных фондов часто продают заранее упакованные портфели инвестиций, которые классифицируются в соответствии с риском, и они обычно обозначаются как агрессивные, умеренные или консервативные. Модель умеренного распределения активов содержит ценные бумаги, такие как акции, доходные ценные бумаги, такие как облигации, и денежные средства. Инвесторы, которые стремятся к росту выше среднего и не могут позволить себе рисковать, часто вкладывают средства в умеренные планы распределения активов, а не в консервативные или агрессивные планы.

На инвестиционной арене акции классифицируются как инструменты роста, потому что акции могут расти в цене на неопределенный срок, если компания, выпустившая акции, продолжит расти и приносить прибыль. Однако акции могут потерять всю ценность, если эмитент объявит о банкротстве. Таким образом, акции предоставляют инвесторам возможность неограниченного роста, но также подвергают инвесторов основному риску. Модели варьируются между инвестиционными фирмами, но до 60 процентов активов в портфеле с умеренным распределением вкладываются в ценные бумаги роста, такие как акции. Инвесторы с умеренными инвестиционными стратегиями не имеют такого же уровня роста, как агрессивные инвесторы во время бума, но теряют меньше во время спада на рынке.

Облигации подвергают инвесторов основному риску, потому что облигация становится бесполезной, если эмитент не выполняет своих обязательств по выплате долга Однако, когда эмитент облигаций становится неплатежеспособным, требования держателей облигаций рассматриваются раньше требований акционеров, что означает, что облигации менее рискованны, чем акции. Владельцы облигаций получают регулярные выплаты дохода от эмитента облигаций, что означает, что облигации являются общей чертой пенсионных планов, приносящих доход. От 25 до 40 процентов активов в умеренном портфеле инвестируются в облигации.

Модель умеренного распределения активов также содержит денежные средства или некоторый тип ценных бумаг, эквивалентных денежным средствам, таких как депозитные сертификаты (CD). Эти инструменты обычно составляют от 15 до 20 процентов от общих активов портфеля. Инвесторы, которые вкладывают деньги в ценные бумаги, практически уверены в сохранении некоторых своих активов во время спада на рынке, потому что эти ценные бумаги имеют низкий риск, а некоторые даже застрахованы на федеральном уровне. Тем не менее, консервативные инвесторы теряют еще меньше, поскольку у этих инвесторов мало или вообще нет ценных бумаг в своих портфелях.

Некоторые инвестиционные фирмы имеют подразделяемые модели умеренного распределения активов на агрессивные умеренные, умеренные и консервативные умеренные. Агрессивные модели распределения содержат более высокий процент акций, в то время как более консервативные модели содержат более высокий процент денежных средств. Многие инвестиционные фирмы предлагают модели умеренного размещения, которые содержат ценные бумаги из одного сектора экономики, такого как финансовые фирмы, в то время как другие добавляют максимальное разнообразие, включая ценные бумаги из многих секторов и из многих стран.