Что такое экспоненциальная скользящая средняя?

Экспоненциальная скользящая средняя - это метод технического анализа акций или других ценных бумаг, который пытается показать, как в последнее время торгуется акция. Ключом к этому методу является то, что самые последние цены на акции в среднем взвешиваются в большей степени, чем цены предыдущих дней. Таким образом, экспоненциальная скользящая средняя, ​​или EMA, отличается от аналогичной простой скользящей средней, которая просто вычисляет среднюю цену акций за определенный период. Добавляя экспоненциальный вес к самым последним ценам на акции, EMA уменьшает время задержки, которое может исказить другие вычисления скользящего среднего.

Чтобы предсказать будущие результаты акции, многие инвесторы смотрят на ее прошлые результаты, чтобы получить полезную информацию. Скользящие средние являются популярным аналитическим инструментом, поскольку они иллюстрируют поведение акций в течение определенного периода времени и не учитывают любые нематериальные факторы, которые могут исказить восприятие. Экспоненциальная скользящая средняя - это скользящая средняя, ​​которая придает больший вес самым последним доступным данным по конкретным акциям.

Скользящее среднее названо так, потому что оно меняется с течением времени, а более старая информация о цене заменяется более новыми данными. Например, пятидневная скользящая средняя изменится в шестой день цикла, потому что цены шестого дня заменят цену первого дня при расчете среднего. При экспоненциальной скользящей средней последние дни цикла будут иметь большее значение в среднем, чем самые ранние дни.

Экспоненциальное скользящее среднее рассчитывается с использованием весового множителя, который определяется путем сложения одного числа с количеством дней в цикле и последующего деления этого числа на два. Например, если кто-то хочет изучить EMA в течение пяти дней, ему или ей нужно сначала выяснить весовой множитель. В этом случае пять будут добавлены к одному, в результате чего получится шесть, которые затем делятся на два. Множитель за этот период равен 0,333.

Важно отметить, что чем дольше исследуемый период, тем меньше будет весовой множитель. Это связано с тем, что более длительный период времени снижает вероятность того, что внезапный рост или падение цены выявит реальную тенденцию изменения цены акции. Таким образом, экспоненциальное скользящее среднее достигается путем умножения весового множителя на текущую цену и добавления этого числа к EMA предыдущего дня, умноженному на разницу между единицей и множителем.