แบบจำลองต้นทุนช่วยให้เจ้าของธุรกิจและผู้จัดการหาต้นทุนสำหรับกิจกรรมและกระบวนการบางอย่าง ผ่านการใช้การคำนวณทางการเงินหรือการจัดสรรบัญชีต้นทุน บริษัท สามารถนำข้อมูลพื้นฐานที่เกี่ยวข้องกับทรัพยากรเช่นวัตถุดิบและแรงงานทางตรงและแปลงข้อมูลเป็นค่าใช้จ่ายที่เป็นประโยชน์สำหรับการกำหนดราคาของสินค้าและบริการ บริษัท สามารถรวบรวมโมเดลต้นทุนที่แตกต่างกันตามความต้องการไม่ว่าจะเป็นด้านการเงินหรือการดำเนินงาน
บริษัท ต่าง ๆ มากมายใช้โมเดลต้นทุนในการดำเนินงานรายวัน เนื่องจากเป้าหมายของ บริษัท ที่แสวงหาผลกำไรคือการเพิ่มมูลค่าทางเศรษฐกิจให้กับเจ้าของและผู้ถือหุ้นการหาวิธีลดต้นทุนจึงเป็นขั้นตอนสำคัญในการบรรลุเป้าหมายนี้ วัตถุประสงค์อื่นสำหรับโมเดลต้นทุนคือการสร้างกระบวนการทำซ้ำที่อนุญาตให้เจ้าของและผู้จัดการใช้โมเดลกับสถานการณ์หลายสถานการณ์ ผ่านกระบวนการทางธุรกิจนี้ บริษัท สามารถพัฒนาตัวชี้วัดที่กลายเป็นอัตราผลตอบแทนมาตรฐานที่คาดหวังสำหรับโครงการ เป็นการป้องกัน บริษัท จากการสูญเสียเงินเมื่อมีส่วนร่วมในโอกาสทางธุรกิจใหม่ที่ดูมีกำไร แต่จริงๆแล้วไม่ใช่
ตัวอย่างพื้นฐานของแบบจำลองต้นทุนทางการเงินมาจากวิธีการคิดต้นทุนตามกิจกรรมที่พบในการบัญชีการจัดการ ภายใต้รูปแบบนี้ บริษัท จะต้องระบุกิจกรรมที่ผลักดันต้นทุนวัสดุทางตรงทั้งหมดและแรงงานที่จำเป็นในการทำกิจกรรมการผลิตให้เสร็จสมบูรณ์และตัวผลักดันต้นทุนสำหรับการใช้ค่าโสหุ้ยการผลิต ด้วยรูปแบบนี้ บริษัท สามารถระบุได้อย่างแม่นยำว่าพวกเขาสามารถจัดสรรต้นทุนการผลิตให้กับผลิตภัณฑ์จากทุกกิจกรรมภายใน บริษัท ได้อย่างไร ด้วยการปรับเปลี่ยนเล็กน้อยแบบจำลองราคาจะสามารถใช้ได้กับสถานการณ์ต่างๆในการดำเนินธุรกิจแบบดั้งเดิม
การใช้แบบจำลองต้นทุนยังช่วยให้สามารถวิเคราะห์ปัจจัยภายนอกให้กับ บริษัท ได้ ตัวอย่างเช่นรูปแบบการตัดสินใจที่คำนึงถึงความเป็นไปได้ของคู่แข่งที่เข้าสู่ตลาดหรือยอดขายต่ำเฉลี่ยและสูงจากปฏิกิริยาของผู้บริโภคต่อผลิตภัณฑ์ใหม่ ต้นไม้นี้ยังสามารถรวมข้อมูลเกี่ยวกับภาษีที่อาจเกิดขึ้นหรือกฎระเบียบจากหน่วยงานของรัฐที่จะส่งผลกระทบต่อค่าใช้จ่ายในการดำเนินธุรกิจ ในที่สุดรูปแบบการตัดสินใจของต้นไม้จะทำงานได้ทั้งรายรับและต้นทุนร่วมกันโดยเพิ่มเลเยอร์รองลงไปในกระบวนการสร้างแบบจำลอง
มีข้อเสียกับกระบวนการสร้างแบบจำลองต้นทุน ตัวอย่างเช่นไม่ทราบต้นทุนทั้งหมดหาก บริษัท ใช้โมเดลสำหรับต้นทุนในอนาคต สมมติฐานเหล่านี้สามารถนำไปสู่การตัดสินใจตามความคาดหวังที่จะไม่เกิดขึ้น นอกจากนี้ บริษัท อาจต้องผ่านหลายรุ่นเพื่อค้นหารุ่นที่ใช้งานได้ สิ่งนี้สามารถนำไปสู่ความพยายามหลายครั้งที่เพิ่มค่าใช้จ่ายเสริมจนกว่า บริษัท จะพัฒนาแบบจำลองที่พิสูจน์แล้วหากเป็นไปได้
