กำไรต่อหุ้นขั้นพื้นฐานคืออะไร?

กำไรต่อหุ้นขั้นพื้นฐานหรือที่เรียกว่ากำไรต่อหุ้นขั้นพื้นฐานคือจำนวนรวมของกำไรสุทธิที่เกิดขึ้นในช่วงเวลาที่กำหนดหารด้วยจำนวนหุ้นของหุ้นที่ออกโดย บริษัท การคำนวณตัวเลขที่เหมาะสมช่วยให้ บริษัท สามารถกำหนดจำนวนกำไรสุทธิที่เป็นของแต่ละหุ้นคงเหลือได้ แม้ว่าจะไม่ถือว่าถูกต้องที่สุดของกระบวนการทั้งหมดที่จะใช้ในแง่ของการวิเคราะห์หุ้นวิธีการนี้ถูกใช้โดยนักวิเคราะห์และนักลงทุนจำนวนหนึ่งรวมถึง บริษัท ที่ออกหุ้น

วิธีที่ง่ายที่สุดในการทำความเข้าใจวิธีการคำนวณกำไรต่อหุ้นขั้นพื้นฐานของ บริษัท คือสมมติว่า บริษัท มีกำไรสุทธิรวม 50,000,000 เหรียญสหรัฐในสกุลเงินดอลลาร์สหรัฐ (USD) บริษัท เดียวกันนั้นมีจำนวนหุ้นทั้งหมด 10,000,000 หุ้น ด้วยการหารกำไรสุทธิ $ 50M ด้วยหุ้นที่มีอยู่ 10 ล้านบาทกำไรต่อหุ้นขั้นพื้นฐานจะพบว่าเป็น $ 5 USD

นักวิเคราะห์สามารถใช้การคำนวณนี้เพื่อวางมูลค่าหุ้นของหุ้นซึ่งเป็นปัจจัยที่มีความสำคัญมากเมื่อมันมาถึงการซื้อขายหุ้น ในทำนองเดียวกันนักลงทุนที่กำลังคิดที่จะซื้อหุ้นของหุ้นก็จะเห็นว่านี่เป็นวิธีการประเมินผลตอบแทนที่สามารถคาดหวังได้อย่างสมเหตุสมผลโดยพิจารณาจากผลการดำเนินงานของ บริษัท ในช่วงระยะเวลาที่พิจารณา แต่ละคนสามารถใช้ประโยชน์จากรายได้พื้นฐานต่อหุ้นเพื่อตัดสินใจว่าจะพักต่อหุ้นปัจจุบันขายหุ้นเหล่านั้นหรือพยายามซื้อหุ้นเพิ่มเติม บริษัท ยังใช้การกำหนดกำไรต่อหุ้นขั้นพื้นฐานเป็นตัวชี้วัดว่า บริษัท ทำได้ดีเพียงใดในแง่ของการเพิ่มยอดขายและสร้างผลกำไร

หากกำไรต่อหุ้นขั้นพื้นฐานสำหรับช่วงเวลาที่กำหนดน้อยกว่าระยะเวลาก่อนหน้านี้เป็นตัวบ่งชี้ว่ามีการเปลี่ยนแปลงบางอย่าง การเปลี่ยนแปลงดังกล่าวไม่ได้หมายความว่า บริษัท กำลังประสบปัญหาทางการเงิน กำไรสุทธิที่เกิดขึ้นจากช่วงเวลาอาจลดลงเนื่องจากการเปลี่ยนแปลงโครงสร้างราคาของผลิตภัณฑ์ที่ผลิตและจำหน่าย นอกจากนี้การเกษียณอายุของหนี้บางส่วนผ่านการชำระบอลลูนที่เกิดขึ้นในระหว่างงวดหรือบางสถานการณ์ทางการเงินอื่น ๆ ที่เป็นชั่วคราวและไม่น่าจะเกิดขึ้นอีกในช่วงเวลาที่จะเกิดขึ้น หากไม่มีเหตุการณ์ประเภทนี้เป็นสาเหตุของการลดลงของกำไรต่อหุ้นขั้นพื้นฐานเจ้าหน้าที่ บริษัท สามารถเริ่มการสอบสวนระบุปัจจัยหรือปัจจัยที่ทำให้เกิดการลดลงและดำเนินการเพื่อแก้ไขปัญหาเหล่านั้น