รูปแบบการกำหนดราคาตราสารอนุพันธ์เป็นเทคนิคที่นักลงทุนใช้ในการพยายามหาตัวชี้วัดมูลค่าที่แท้จริงของตราสารอนุพันธ์ เมื่อเปรียบเทียบกับราคาตลาดจริงเพื่อดูว่าเป็นการลงทุนที่คุ้มค่าหรือไม่ แต่ละรุ่นจะพิจารณาปัจจัยที่แตกต่างกันซึ่งมีผลต่ออนุพันธ์ ในขณะที่รูปแบบการกำหนดราคาอนุพันธ์ดำเนินการในลักษณะที่เป็นวัตถุประสงค์การเลือกปัจจัยที่ครอบคลุมโดยตัวแบบนั้น
อนุพันธ์คือข้อตกลงทางการเงินที่อ้างอิงจากสินทรัพย์อ้างอิง ในกรณีส่วนใหญ่ข้อตกลงนี้ขึ้นอยู่กับการทำธุรกรรมที่จะเกิดขึ้นในวันที่ในอนาคตที่เกี่ยวข้องกับสินทรัพย์ แต่มีการกำหนดราคาล่วงหน้า ความแตกต่างระหว่างราคาที่ตกลงกันสำหรับการทำธุรกรรมและราคาตลาดที่แท้จริงของสินทรัพย์อ้างอิง ณ เวลาของการทำธุรกรรมมักจะกำหนดว่าฝ่ายใดในการทำกำไร ตัวอย่างของสัญญาซื้อขายล่วงหน้า ได้แก่ ข้อตกลงล่วงหน้าสัญญาข้อตกลงทางเลือกและสัญญาแลกเปลี่ยน เมื่อมีการทำสัญญาอนุพันธ์ฝ่ายที่เกี่ยวข้องสามารถขายผลประโยชน์ในนั้นซึ่งเรียกว่าการซื้อขายสัญญา
ใครบางคนที่กำลังพิจารณาซื้อตราสารอนุพันธ์จะต้องกำหนดราคาที่ยอมรับได้เพื่อชำระโดยคำนึงถึงความเสี่ยงที่ข้อเสนอได้รับและผลตอบแทนที่อาจเกิดขึ้น วิธีหนึ่งในการทำเช่นนี้คือการใช้รูปแบบการกำหนดราคาอนุพันธ์ ความพยายามเหล่านี้เพื่อหาว่าราคาที่ "ยุติธรรม" สำหรับอนุพันธ์ในขณะนี้เป็นอย่างไร จากนั้นสามารถเปรียบเทียบกับราคาตลาดปัจจุบันของตราสารอนุพันธ์ซึ่งพิจารณาจากอุปสงค์และอุปทาน
หนึ่งในโมเดลการกำหนดราคาตราสารอนุพันธ์ที่รู้จักกันดีที่สุดคือโมเดลการกำหนดราคาตัวเลือก Black-Scholes สิ่งนี้คำนึงถึงปัจจัยหกประการ ปัจจัยเหล่านี้คือ: ระยะเวลาที่เหลือของอนุพันธ์ที่จะรันก่อนวันที่ทำธุรกรรม, ราคาปัจจุบันของสินทรัพย์อ้างอิง, ราคาซื้อขายคงที่ภายใต้ตราสารอนุพันธ์, สิ่งที่เงินปันผลที่นักลงทุนพลาดไปโดยการซื้อตราสารอนุพันธ์มากกว่าสินทรัพย์อ้างอิง ตัวเองดอกเบี้ยที่บันทึกไว้โดยไม่ต้องจ่ายสำหรับสินทรัพย์อ้างอิงทันทีและความผันผวนของสินทรัพย์อ้างอิง
ในขณะที่แนวคิดของแบบจำลองค่อนข้างง่ายคณิตศาสตร์ที่ใช้ในการคำนวณมีรายละเอียดค่อนข้างมากและสร้างแผนภูมิที่แสดงช่วงราคา "ยุติธรรม" ที่อาจเกิดขึ้นเกี่ยวข้องกับกราฟสามมิติ โชคดีที่โปรแกรมคอมพิวเตอร์ช่วยให้การคำนวณค่าง่ายขึ้นโดยใช้แบบจำลองการกำหนดราคาอนุพันธ์ โปรแกรมดังกล่าวยังอนุญาตให้มีการเปลี่ยนแปลงรูปแบบต่าง ๆ ไม่ว่าจะเป็นการเปลี่ยนไปใช้รูปแบบใหม่ที่สมบูรณ์หรือปรับเปลี่ยนรูปแบบที่มีอยู่เพื่อให้ความสำคัญกับปัจจัยส่วนบุคคลมากกว่า
