บัตรชิปเป็นบัตรพลาสติกแบบเติมเงินหรือบัตรสมาชิกที่มีวงจรฝังอยู่ ไมโครชิพในตัวชิปการ์ดเป็นอุปกรณ์เก็บข้อมูลอิเล็กทรอนิกส์ที่เก็บและถ่ายทอดโปรโตคอลความปลอดภัยตลอดจนข้อมูลส่วนบุคคลและการใช้งานเกี่ยวกับผู้ใช้การ์ด ชิปการ์ดมอบความปลอดภัยในระดับที่สูงขึ้นให้กับผู้ใช้โดยใช้เกณฑ์การอนุญาตที่เพิ่มขึ้นและการเข้ารหัสแบบป้องกันการปลอมแปลง ความจุหน่วยความจำในการ์ดชิปไกลเกินกว่าบัตรเครดิตแถบแม่เหล็กพื้นฐาน การออกแบบสมาร์ทการ์ดจำนวนมากเป็นการออกแบบแบบผสมผสานที่ใช้ชิปแถบแม่เหล็กและการถ่ายโอนข้อมูลแบบไร้สาย
บัตรชิปบางใบใช้เพื่อเก็บยอดคงเหลือที่ชำระล่วงหน้าซึ่งถอนออกทางอิเล็กทรอนิกส์ เมื่อใส่บัตรชิปลงในเครื่องชำระเงินยอดคงเหลือจะลดลงตามจำนวนการทำธุรกรรม บัตรที่ไม่มียอดคงเหลือสามารถเติมเงินได้โดยการใส่เงินสดเข้าไปในเครื่องเดียวกัน ระบบนี้ช่วยให้เจ้าของอาร์เคดหรือเครื่องซักผ้าสามารถเก็บเงินสดที่ได้รับทั้งหมดไว้ในเครื่องเดียวเพื่อเพิ่มความปลอดภัยและทำให้การรวบรวมง่ายขึ้น น่าเสียดายที่ไม่มีวิธีการกู้คืนยอดคงเหลือในบัตรชิปเติมเงินที่สูญหาย
การใช้งานปกติและการเก็บรักษาชิปการ์ดอาจทำให้เกิดความเสียหายอย่างเพียงพอที่จะส่งผลกระทบต่อการทำงานของวงจร เครื่องถอนเงินอัตโนมัติบางรุ่นงอและพับสมาร์ทการ์ดขณะที่เสียบและนำออก ไมโครชิปที่ละเอียดอ่อนภายในการ์ดชิปได้รับการปกป้องโดยพลาสติกสองชั้นบาง ๆ และโลหะที่ถูกยึดด้วยกาวจำนวนเล็กน้อยเท่านั้น การแตกหรือแยกในพลาสติกของการ์ดอาจปล่อยชิปจริง สถาบันที่ออกบัตรชิปมักเข้าใจเมื่อบัตรที่ชำรุดจะต้องแลกเป็นบัตรใหม่
ความก้าวหน้าในสมาร์ทการ์ดกำลังรวมเทคโนโลยีหลายอย่างเข้าด้วยกันเพื่อปรับปรุงการออกแบบชิปการ์ดพื้นฐาน บัตรชิปไฮบริดที่มีความถี่วิทยุในตัวหรือ RF ไม่จำเป็นต้องถอดเทคโนโลยีออกจากกระเป๋าเงินเพื่อชำระค่าธุรกรรม ข้อมูลเกี่ยวกับการชำระเงินจะถูกส่งระหว่างชิปการ์ดและเครื่องชำระเงินที่มีคลื่นวิทยุที่มองไม่เห็นเมื่ออยู่ใกล้กัน บัตรชิปแบบไร้สัมผัสเหล่านี้มักใช้ในระบบขนส่งมวลชนและบริการขนส่งสาธารณะอื่น ๆ ซึ่งการเร่งธุรกรรมการชำระเงินจะช่วยลดความแออัด นักวิเคราะห์หลายคนเชื่อว่าขั้นตอนต่อไปในชิปการ์ดคือการรวมเข้ากับโทรศัพท์มือถือสำหรับการชำระเงินที่ปลอดภัยและอุปกรณ์ข้อมูลส่วนบุคคล
