ความเสี่ยงที่หลากหลายนั้นเป็นระดับของความผันผวนหรือความเสี่ยงที่เกี่ยวข้องกับความปลอดภัยที่กำหนด แต่ค่อนข้าง จำกัด เนื่องจากช่วงของการลงทุนที่จัดขึ้นภายในพอร์ตทางการเงิน แตกต่างจากความเสี่ยงประเภทอื่น ๆ ที่อาจส่งผลกระทบต่อการถือครองหนึ่งหรือมากกว่าหนึ่งในการถือครองรูปแบบของความเสี่ยงนี้เกี่ยวข้องเฉพาะกับการลงทุนโดยเฉพาะและไม่ส่งผลกระทบต่อสิ่งที่เกิดขึ้นกับการถือครองอื่น ๆ การประเมินความเสี่ยงที่หลากหลายสามารถเป็นประโยชน์อย่างมากเมื่อพยายามกระจายพอร์ตการลงทุนในรูปแบบเพื่อให้สิ่งที่เกิดขึ้นในตลาดนำไปสู่การขาดทุนที่ จำกัด โดยรวม
หนึ่งในวิธีที่ง่ายที่สุดในการทำความเข้าใจแนวคิดของความเสี่ยงที่หลากหลายคือการพิจารณามูลค่าของหุ้นที่ออกโดย บริษัท ที่เฉพาะเจาะจง หากธุรกิจเริ่มประสบกับยอดขายที่ลดลงน่าจะมีผลกระทบทางลบต่อราคาต่อหน่วยของหุ้นของหุ้น ข้อเท็จจริงที่ว่าสต็อกของ บริษัท นี้ลดลงบ้างไม่ได้หมายความว่าการถือครองอื่น ๆ ในพอร์ตจะลดลงคล้ายกัน เนื่องจากเหตุผลของการเปลี่ยนแปลงมูลค่านั้นเกี่ยวข้องกับสถานการณ์เฉพาะที่เกี่ยวข้องกับการถือครองครั้งหนึ่งผลกระทบโดยรวมของพอร์ตการลงทุนจึงน้อยที่สุดและอาจถูกชดเชยด้วยผลการดำเนินงานของสินทรัพย์อื่น ๆ ที่นักลงทุนถือครองอยู่
เพื่อรักษาความเสี่ยงในระดับที่ค่อนข้างต่ำนักลงทุนต้องเลือกลงทุนด้วยความระมัดระวัง ซึ่งหมายความว่าในขณะที่หุ้นอาจมีสัดส่วนการถือหุ้นประมาณครึ่งหนึ่งอยู่ในพอร์ทการเลือกที่จะซื้อหุ้นที่ออกโดย บริษัท ที่ดำเนินงานในอุตสาหกรรมต่าง ๆ จะส่งผลให้ลดโอกาสในการขายที่ตกต่ำลงในตลาดหนึ่ง ๆ ด้วยการทำให้แน่ใจว่าการกลับรายการโดยใช้หนึ่งหุ้นนั้นไม่น่าจะเกี่ยวข้องกับหุ้นอื่น ๆ ที่ถืออยู่ในปัจจุบันนักลงทุนจะช่วยลดโอกาสที่จะเกิดการขาดทุนต่อไปในขณะที่ยังคงรักษาโอกาสที่ดีในการได้รับผลตอบแทนที่มั่นคง
ในขณะที่การใช้กลยุทธ์เพื่อช่วยลดความเสี่ยงที่หลากหลายสามารถช่วยเพิ่มความมั่นคงให้กับพอร์ตโฟลิโอได้ แต่ก็มีปัจจัยเสี่ยงอื่น ๆ ที่อาจส่งผลกระทบต่อสินทรัพย์ในวงกว้าง ตัวอย่างที่ดีคือการเปลี่ยนแปลงของอัตราดอกเบี้ยที่ใช้กับโครงสร้างการถือครองใด ๆ เพื่อให้ผลตอบแทนตามอัตราดอกเบี้ยลอยตัวหรือยืดหยุ่น การเปลี่ยนแปลงประเภทนี้อาจส่งผลให้จำนวนการถือครองเพิ่มขึ้นหรือลดลงแม้ว่าจะมีความหลากหลายอย่างมากในสินทรัพย์ที่อยู่ในพอร์ตการลงทุนของนักลงทุน
