ในธุรกิจสงครามราคาเป็นการกระทำของการลดราคาที่แข่งขันได้ระหว่างสองธุรกิจขึ้นไป ผลลัพธ์เมื่อคู่แข่งขายผลิตภัณฑ์เดียวกันโดยใช้การกำหนดราคาเชิงกลยุทธ์หมายถึงการชนะเหนือธุรกิจของผู้บริโภคทั่วไป สงครามราคาอาจมีผลกระทบโดมิโนในตลาดส่งผลกระทบต่อธุรกิจและผู้บริโภคเหมือนกันเพราะเมื่อราคาลดลงการเข้าถึงผลิตภัณฑ์ที่เพิ่มขึ้นสำหรับผู้บริโภคและผลกำไรทางธุรกิจอาจลดลง
อาจมีหลายสาเหตุของสงครามราคา การวางตำแหน่งหรือการรับรู้ผลิตภัณฑ์เป็นสินค้าสามารถนำผู้บริโภคในการตัดสินใจซื้อตามราคา ธุรกิจที่เพิ่งเริ่มต้นในตลาดอาจเสนอราคาเริ่มต้นที่ต่ำกว่าเพื่อให้พวกเขาสามารถตั้งหลักในอุตสาหกรรม หากคู่แข่งในอุตสาหกรรมมีน้อยธุรกิจต่างๆจะติดตามกลยุทธ์การกำหนดราคาของคู่แข่งอย่างสม่ำเสมอและสามารถลองจับคู่หรือเอาชนะคู่แข่งเหล่านั้นได้ ผู้ประกอบการอาจรู้สึกว่าต้องลดความซับซ้อนของวิธีการผลิตสินค้าและลดราคาเพื่อให้อยู่ในอุตสาหกรรมที่จะบังคับให้ลดหรือหยุดการผลิตอย่างมีนัยสำคัญ ในทำนองเดียวกันธุรกิจอาจลดราคาลงอย่างมากเพื่อความอยู่รอดของการล้มละลาย
ในฐานะที่เป็นประโยชน์ในฐานะที่เป็นสงครามราคาผู้บริโภคโดยเฉลี่ยในระยะสั้นผู้บริโภคควรตระหนักว่าการกระทำของพวกเขาในช่วงสงครามราคาอาจส่งผลกระทบต่อพวกเขาในระยะยาว เลือกที่จะซื้อจากคู่แข่งที่เสนอราคาต่ำที่สุดเสมออาจส่งผลให้เกิดการทำลายของธุรกิจที่เสนอทางเลือกในการซื้อสินค้า ตัวอย่างเช่นหากผู้บริโภคทุกคนเลือกที่จะซื้อผลิตภัณฑ์จาก บริษัท ที่เสนอราคาต่ำสุด บริษัท ที่ขายผลิตภัณฑ์เดียวกันในราคาที่สูงกว่าอาจออกไปทำธุรกิจ เป็นผลให้ บริษัท ที่ขายผลิตภัณฑ์ในราคาต่ำสุดจะเป็นคนเดียวที่เหลืออยู่ในตลาดและสามารถกำหนดราคาสินค้าได้ แต่ก็พอใจเมื่อการแข่งขันทั้งหมดถูกบดขยี้
ปฏิกิริยาต่อสงครามราคาอาจแตกต่างกันระหว่างอุตสาหกรรมและธุรกิจ โดยปกติแล้วธุรกิจต่างๆจะต้องพิจารณาว่าสงครามราคามีอยู่จริงหรือไม่หรือดูเหมือนว่าจะเกิดขึ้นเนื่องจากกลยุทธ์การส่งเสริมการขายระยะสั้น ธุรกิจสามารถตอบสนองโดยการเพิกเฉยต่อความท้าทายลดราคารักษาราคาแยกผลิตภัณฑ์ออกเป็นสองผลิตภัณฑ์ที่แยกกันหรือเปลี่ยนแปลงคุณภาพหรือการส่งเสริมการขายของผลิตภัณฑ์
โดยทั่วไปแล้วการมีส่วนร่วมในการทำสงครามราคากับร้านค้าโซ่ขนาดใหญ่ไม่ใช่วิธีที่ดีที่สุดสำหรับธุรกิจขนาดเล็ก ร้านค้าโซ่ขนาดใหญ่อาจมีส่วนร่วมในการกำหนดราคาที่กินสัตว์อื่นและกระตุ้นให้เกิดสงครามราคาเพื่อจุดประสงค์เพียงอย่างเดียวในการทำให้ บริษัท ขนาดเล็กออกจากธุรกิจ ร้านค้าโซ่สามารถใช้ส่วนแบ่งตลาดเดิมของธุรกิจขนาดเล็กได้
