เมื่อวิเคราะห์ศักยภาพในการทำกำไรสำหรับหุ้นนักลงทุนอาจใช้ไดอะแกรมสองมิติที่เรียกว่ากราฟความเสี่ยง นักลงทุนวางแผนราคาหุ้นตามลำดับจากน้อยไปหามากสำหรับ บริษัท อ้างอิงตามแกนนอนและค่ากำไรหรือขาดทุนที่อาจเกิดขึ้นตามแกนตั้ง จากนั้นเขาก็ลากเส้นตรงจากมุมซ้ายล่างของกราฟความเสี่ยงไปยังมุมขวาบน จุดกึ่งกลางที่แน่นอนในแกนนอนหมายถึงราคาปัจจุบันโดยมีผลกำไรที่สอดคล้องกันบนแกนแนวตั้งเป็นศูนย์ หากนักลงทุนถือหุ้น 100 หุ้นกราฟความเสี่ยงจะแสดงการเปลี่ยนแปลงของกำไรหรือขาดทุนมูลค่า $ 100 US $ (USD) สำหรับการเปลี่ยนแปลงทุกหนึ่งดอลลาร์ในราคาหุ้น
ตัวอย่างเช่นสมมติว่าราคาหุ้นของ บริษัท ABC ปัจจุบันอยู่ที่ $ 50 USD หากราคาหุ้นยังคงอยู่ที่ $ 50 ผู้ซื้อขายออปชั่นจะหยุดพักแม้จะปรากฎด้วยค่าศูนย์ในจุดกึ่งกลางของแกนตั้ง ในทางกลับกันหากราคาหุ้นเพิ่มขึ้นเป็น $ 52.50 USD ค่าแกนแนวตั้งที่สอดคล้องกันของ 250 จะบอกกับนักลงทุนว่าเขาจะมีกำไร 250 ดอลลาร์สหรัฐที่ราคานั้น หากราคาลดลงถึง $ 45 USD นักลงทุนสามารถเห็นได้อย่างง่ายดายว่าเขาจะขาดทุน $ 500 USD ในกราฟความเสี่ยงเดียวเขาสามารถแสดงให้เห็นถึงขอบเขตที่สำคัญที่สุดของความเสี่ยงและศักยภาพในการทำกำไรที่ยิ่งใหญ่ที่สุดของเขา
อย่างไรก็ตามในการตั้งค่าตัวเลือกการซื้อขายเวลายังมีบทบาทสำคัญในการกำหนดกำไรหรือขาดทุน ตัวเลือกคือการกระจายทรัพย์สินที่สูญเสียมูลค่าเมื่อเวลาผ่านไป ในการติดตามตัวแปรสามตัวบนกราฟความเสี่ยงสองมิติสำหรับตัวเลือกนักลงทุนได้วางแผนเส้นโค้งสามเส้นบนกราฟแต่ละเส้นแสดงถึงกำไรหรือขาดทุนสำหรับวันที่แตกต่างกัน หากราคาหุ้นของหลักทรัพย์อ้างอิงยังคงต่ำกว่าราคาใช้สิทธิของตัวเลือกยาวการสูญเสียจะยังคงที่ค่าใช้จ่ายของการทำธุรกรรมซึ่งแสดงโดยเส้นแนวนอนที่ค่อนข้างตรง ในทางกลับกันเมื่อราคาหุ้นสูงกว่าราคาที่ใช้สิทธิบรรทัดที่มีการวางแผนจะปรับตัวสูงขึ้นในที่สุดก็ข้ามจุดคุ้มทุนและสร้างผลกำไรเพิ่มขึ้นแบบทวีคูณ
ตัวอย่างเช่นการโทรติดต่อหุ้น บริษัท ABC ระยะยาวที่มีราคาใช้สิทธิ์ $ 50 USD ขายในราคา $ 2.25 USD ต่อหุ้นสำหรับ 100 หุ้น ค่าใช้จ่ายในการซื้อตัวเลือกคือ $ 230 กราฟความเสี่ยงของตัวเลือกแสดงให้เห็นว่าหากราคาหุ้นยังคงอยู่ที่หรือต่ำกว่า $ 50 USD การสูญเสียของนักลงทุนยังคงมีเสถียรภาพที่ $ 230 USD หากราคาหุ้นปรับตัวสูงขึ้นไปสู่ $ 52.25 USD นักลงทุนจะทะลุผ่านโดยมีแนวโน้มเป็นเส้นตรงขึ้นสู่ระดับมูลค่าศูนย์ ราคาใด ๆ ที่สูงกว่า $ 52.23 USD แปลงในแนวลาดเอียงขึ้นซึ่งสอดคล้องกับการเพิ่มมูลค่ากำไรอย่างต่อเนื่อง
พล็อตสำหรับมูลค่ากำไรหรือขาดทุน ณ เวลาที่ซื้อ ณ จุดกึ่งกลางระหว่างวันที่ปัจจุบันและวันหมดอายุและ ณ วันที่หมดอายุจะแสดงเส้นโค้งแบบแบนบนกราฟความเสี่ยงเมื่อเวลาผ่านไป สิ่งนี้สะท้อนให้เห็นถึงการเสื่อมค่าอย่างรวดเร็วของมูลค่าเมื่อเวลาผ่านไป นอกจากการสลายตัวของเวลาผู้ค้าจะต้องพิจารณาความผันผวนของหุ้น โชคไม่ดีที่ความผันผวนนั้นไม่สามารถพล็อตได้ในกราฟความเสี่ยง อย่างไรก็ตามนักลงทุนสามารถรักษาเวลาให้คงที่และพล็อตสามบรรทัดที่แสดงถึงการเปลี่ยนแปลงความผันผวนที่เพิ่มขึ้นเพื่อรับทราบว่าการเปลี่ยนแปลงดังกล่าวส่งผลต่อตำแหน่งของเขาอย่างไร
