ตารางเงินรายปีมักจะช่วยให้ผู้คนทำการคำนวณที่เกี่ยวข้องกับกลุ่มของกองทุนที่จ่ายเงินส่วนหนึ่งของบุคคลในนั้นเป็นระยะเช่นการจับสลากรางวัลหรือกองทุนเกษียณอายุ เมื่อบุคคลได้รับเงินในช่วงระยะเวลาหนึ่งซึ่งครอบคลุมช่วงเวลานี้และช่วงเวลาหนึ่งในอนาคตมูลค่ารวมของเงินที่เขาหรือเธอหาได้จะน้อยกว่าเมื่อเปรียบเทียบกับถ้าเขาหรือเธอได้รับเงินเป็นก้อนเงินในขณะนี้ นี่เป็นเพราะเงินจากการจ่ายในภายหลังไม่ได้รับดอกเบี้ยและสูญเสียคุณค่ากับเงินเฟ้อ ในศัพท์แสงการเงินมูลค่าปัจจุบันของเงินรายปีน้อยกว่ามูลค่าปัจจุบันของการจ่ายเงินก้อน ตารางเงินรายปีช่วยให้ผู้คนคำนวณมูลค่าปัจจุบันของค่างวดโดยคำนึงถึงเงินที่สูญเสียจากการไม่ได้รับดอกเบี้ย
ตารางเงินรายปีมักจะมีอัตราดอกเบี้ยต่าง ๆ ที่ระบุไว้ในบรรทัดด้านบนและจำนวนงวดการชำระเงินที่ระบุไว้ในคอลัมน์ด้านซ้าย ในการใช้ตารางเงินรายปีบุคคลนั้นจำเป็นต้องทราบอัตราดอกเบี้ยและจำนวนงวดการชำระเงินในช่วงชีวิตของเงินงวด เขาหรือเธอพบอัตราดอกเบี้ยที่สอดคล้องกันและจำนวนงวดการชำระเงินในตารางเพื่อค้นหาปัจจัยเงินงวด จากนั้นบุคคลจะคูณจำนวนเงินที่ชำระแต่ละครั้งด้วยปัจจัยเงินรายปีเพื่อค้นหามูลค่าปัจจุบันของเงินงวด
ตัวอย่างเช่นพิจารณาผู้ชายที่เลือกที่จะได้รับรางวัลลอตเตอรีของเขา $ 8,000 เหรียญสหรัฐในการชำระเงินแปด $ 1,000 USD ในตอนท้ายของทุกปีและอัตราดอกเบี้ยคือร้อยละ 4 เขาควรหา "4 เปอร์เซ็นต์" ที่ด้านบนของตารางเงินรายปีและตัวเลข "8" ที่คอลัมน์ด้านซ้ายของตารางเดียวกันจากนั้นดูที่กล่องที่ทั้งสองพบกันซึ่งควรมีค่า "6.7327" การคูณ $ 1,000 USD ด้วย 6.7327 เขาจะได้รับ $ 6.732.70 USD ซึ่งเป็นมูลค่าปัจจุบันของเงินรายปี
ตารางเงินงวดลดความซับซ้อนของกระบวนการคำนวณมูลค่าปัจจุบันของเงินงวดซึ่งจะเกี่ยวข้องกับสูตรที่ซับซ้อน อย่างไรก็ตามผลลัพธ์อาจไม่แม่นยำเท่ากับการใช้สูตรทั้งนี้ขึ้นอยู่กับว่ามีทศนิยมกี่ตำแหน่งที่มีปัจจัยเงินรายปี สำหรับการคำนวณอย่างง่ายตารางเงินรายปีมักจะเพียงพอ
รูปแบบที่พบบ่อยที่สุดของตารางเงินรายปีช่วยให้ผู้คนคำนวณมูลค่าปัจจุบันของเงินงวดสามัญซึ่งจ่าย ณ สิ้นงวดแต่ละงวด ตารางประเภทเงินงวดอีกประเภทหนึ่งช่วยให้ผู้ใช้งานทราบมูลค่าปัจจุบันของเงินรายปีที่ต้องชำระ ณ จุดเริ่มต้นของแต่ละงวด ตารางเงินงวดอื่น ๆ ช่วยให้ผู้คนค้นพบมูลค่าในอนาคตหรือมูลค่าที่ครบกำหนดของการลงทุนเงินงวดซึ่งช่วยให้นักลงทุนสามารถชำระเงินเป็นงวดและรับเงินก้อนคืนพร้อมดอกเบี้ยเมื่อสิ้นสุดระยะเวลาการลงทุนที่ระบุ
